ทิศทางตลาดหุ้นวันนี้ (รักพงศ์ ไชยศุภรากุล เลขทะเบียนฯ : 19838)
ฟื้นตัว แต่จะยังผันผวนสูง
ฝ่ายวิจัย KGI ประเมิน SET Index วันพฤหัสฯ รีบาวด์ แต่จะยังผันผวนสูง … หลังจากเมื่อวานนี้ตลาดหุ้นไทยอ่อนแอกว่าที่เราคาด เผชิญแรงขายช่วงบ่ายตามการลงแรงของตลาดหุ้นต่างประเทศ รับความกังวลต่อเงินเฟ้อที่กลับมาอีกครั้ง หลังจากราคาน้ำมันดิบและราคาก๊าซธรรมชาติพุ่งแรง ส่งผลให้นักลงทุนกังวลว่า ธ. กลางสหรัฐฯอาจจำเป็นต้องปรับขึ้นดอกเบี้ยเร็วกว่าเดิม … สำหรับในวันนี้ ปัจจัยต่อตลาดหุ้นอยู่ในเกณฑ์ดี และน่าจะหนุนการรีบาวด์ ราคาน้ำมันน้ำมันดิบปรับฐานเล็กน้อยหลังจาก EIA รายงานสำรองน้ำมันดิบรายสัปดาห์สูงกว่า consensus คาด ขณะที่ตัวเลขจ้างงาน ADP ภาคเอกชน ก.ย. เพิ่มขึ้น 5.68 แสนคน ดีกว่าที่ consensus คาดไว้ที่ 4.28 แสนคน …. และล่าสุดพรรครีพับลิกันเสนอว่าจะสนับสนุนการขยายเพดานหนี้ชั่วคราวไปก่อนถึงต้นเดือน ธ.ค. เพื่อให้สภาคองเกรสมีเวลาในการพิจารณากฎหมายปรับขึ้นภาษี รวมทั้งแผนการใช้จ่ายลงทุนขนาดใหญ่ 3.5 ล้านล้านดอลลาร์ฯ ในช่วง 10 ปีข้างหน้า ด้านปัจจัยภายในประเทศ เช้านี้สบค. รายงานจำนวนผู้ติดเชื้อ COVID-19 11,200 ราย เสียชีวิต 113 ราย และหายป่วยกลับบ้าน 10,087 ราย ขณะที่นสพ. ข่าวหุ้นรายงานว่าตลท. อาจประกาศเกณฑ์ใหม่เพื่อใช้ Screen หุ้นที่จะเข้าดัชนี SET50 และ SET100 เร็วๆ นี้ แต่อาจยังไม่ประกาศใช้สูตรการคำนวณดัชนีฯ ด้วย free float adjusted market cap ซึ่งหากเป็นจริงตามข่าว จะลดความไม่แน่นอนจากประเด็นนี้ได้
หุ้นเด่นวันนี้ตามปัจจัยพื้นฐาน (สุโชติ ถิรวรรณรัตน์ เลขทะเบียน: 28668)
เก็งกำไร WHA*, KBANK*, BTS*
- WHA* (เป้าพื้นฐาน 4.1 บาท) 1) ประเมินแนวรับ 3.26 บาท / แนวต้าน 3.40 – 3.44 บาท หากผ่านกรอบแนวต้านนี้ได้ ประเมินมีโอกาสทดสอบแนวต้านถัดไป +/- 3.60 บาท (Stop loss 3.2 บาท) 2) ประเมิน Catalyst บวกจาก i) ครม. มีความเห็นชอบจัดตั้งเขตส่งเสริมเศรษฐกิจพิเศษเพิ่มเติมอีก 6 แห่ง พื้นที่ EEC ประเมิน WHA* ได้ประโยชน์ทั้งมีที่ดินในพื้นที่และการทำธุรกิจ Logistic ii) ประเด็นประเทศจีนขาดแคลนไฟฟ้าฝ่ายวิจัยฯ บล. เคจีไอ (ไต้หวัน) ประเมินมีโอกาสทำให้เกิดการย้ายฐานการผลิตออกจากประเทศจีนเป็นบวกต่อกลุ่มนิคมฯ ในระยะกลาง-ยาว iii) เตรียมเปิดประเทศให้นักลงทุนต่างชาติเข้าไทย คาดเป็นบวกต่อโอกาสการปิดการขายที่ดิน 3) Valuation ยังไม่แพง Forward PE ปี 2564 = 17.4 เท่า และจะลดลงเหลือ 14.3 เท่าในปี 2565 ขณะที่ PE เฉลี่ยในอดีตเท่ากับ 21.3 เท่า
- KBANK* (เป้าพื้นฐาน 160 บาท) 1) ประเมินแนวรับ 135 บาท / แนวต้าน 140-142 บาท หากผ่านกรอบแนวต้านนี้ได้ ประเมินมีโอกาสทดสอบแนวต้านถัดไปที่ +/- 150 บาท (Trailing stop 132.5 บาท) 2) ประเมินมีโอกาสปลดล็อค Valuation ในรูปแบบใกล้เคียงกับ SCB* (อาทิเช่น การเตรียมขยายการลงทุนใน Fintech / การเตรียม IPO บ.ลูก เป็นต้น) ขณะที่ Valuation ปัจจุบัน PBV เพียง 0.71 เท่า 3) ฝ่ายวิจัยฯ คาดกำไร 3Q64 = 7.17 พันล้านบาท (-19%QoQ, +7%YoY)
- BTS* (เป้าพื้นฐาน 12.6 บาท) 1) ประเมินแนวรับ 9.40 บาท / แนวต้าน 9.75-9.90 บาท หากผ่านแนวต้านนี้ไปได้ ประเมินมีโอกาสทดสอบแนวต้านถัดไป 10.3 บาท (Stop loss 9.3 บาท) 2) ประเมินธุรกิจหลักรับ Sentiment บวก จากการเตรียมเปิดกิจกรรมทางเศรษฐกิจและการประเทศภายใน 4Q64 คาดจำนวนผู้โดยสารรถไฟฟ้าในระบบฯ ผ่านจุดต่ำสุดแล้ว 3) ประเมิน Catalyst บวกอื่น ๆ i) ราคาหุ้น Laggard หุ้นที่ไปลงทุนไว้ อาทิ การลงทุนในกลุ่ม JMART เป็นต้น และ ii) คาดพันธมิตร BGSR (BTS*, GULF*, STEC*, RATCH*) ยังเดินหน้าประมูลงานโครงการโครงสร้างพื้นฐานอีกหลายโครงการ
หุ้นมีข่าว
(+) MAKRO ผนึก “โลตัสส์รุกตปท. ขึ้นแท่นเบอร์ 1 ค้าปลีกเอเชียตะวันออกเฉียงใต้ ทุ่ม 1.3 แสนล้าน ลงทุน 5 ปี (กรุงเทพธุรกิจ)” แม็คโคร “เปิดแผน 5 ปีหลังรับโอนกิจการกลุ่มโลตัสส์ เร่งขยายตลาดต่างประเทศหวังขึ้นแท่นผู้นำธุรกิจค้าปลีกในเอเชียตะวันออกเฉียงใต้ ในสัดส่วนรายได้เพิ่มมากกว่า 10% พร้อมทุ่มงบลงทุน 1.3 แสนล้านคาดดีลแลกหุ้นเสร็จภายใน 25 ต.ค. นี้ จ่อเข้าเซ็ท 50
(+) สิริฮับโทเคน ‘จองล้น! XPG ยกเทียบชั้น SCBX (ข่าวหุ้น) “สิริฮับโทเคน” เตรียมเข้าเทรดในตลาดรองหลังยอดขายล้น ด้านบิ๊กบอส MTC ลุยเก็บ XPG เป้าหมาย 10% แซงหน้า “วิริยะประกันภัย มั่นใจศักยภาพไม่น้อยไปกว่า SCBX ใบอนุญาตประกอบธุรกิจในมือเพียบ 17 ใบ กำเงินสดในมือ 1 หมื่นล้านบาท ทำกำไรเพียง 10% ทะลุ 1 พันล้านด้าน “แสนสิริ” 9 เดือนแรกยอดโอน 2.37 หมื่นล้านบาท คิดเป็น 76% ของเป้าทั้งปี 64 เปิด 7 โครงการมูลค่ารวม 5,000 ล้านบาทไตรมาส 4/64
(+) WHAUP ทุ่มหมื่นล. ซื้อกิจการ (กรุงเทพธุรกิจ) “ดับบลิวเอชเอยูพี” ลุยลงทุนใหม่-ซื้อกิจการ “ธุรกิจน้ำ-ไฟฟ้า” ทั้งใน-ต่างประเทศ เผยเตรียมงบลงทุนกว่า “หมื่นล้านบาท” หากมีโครงการน่าสนใจ ลั่นปีนี้รายได้เติบโต 25%
(+) CPW รับโอนกิจการ IBIZ Plus สินค้าใหม่เปิดตัวหนุนเติบโตเท่าตัว (ผู้จัดการรายวัน 360 องศา) “คอปเปอร์ไวร์ด” ปิดดีลซื้อกิจการ IBIZ Plus ขยายไลน์ผลิตภัณฑ์กลุ่มสมาร์ทโฟน และอุปกรณ์เสริมแบรนด์ Samsung และ Xiaomi เติมเต็มพอร์ต Non-Apple ควบการขยายช่องทางการจำหน่าย ส่งผลให้มีสาขาภายใต้การบริหาร 102 แห่ง คาดได้อานิสงส์ Q4/64 สินค้าใหม่ทยอยเปิดตัว และวางจำหน่ายหนุนเติบโตเท่าตัว
(+) CV แผนลงทุนโปรเจ็กต์ใหญ่กว่า 260 ล้านบ. (ทันหุ้น) CV ส่งบริษัท ในเครือ” โคลเวอร์รีไซเคิล “ลงนามเข้าทำดิวดิลิเจนซ์เพื่อพิจารณาเข้าลงทุนโรงงานผลิตชีวมวลอัดเม็ดในเวียดนาม ร่วมกับพันธมิตร 2 โครงการมูลค่ารวมประมาณ 260 ล้านบาท คาดเพิ่มรายได้มากกว่า 1,000 ล้านบาทต่อปี
หุ้นที่เคยแนะนำก่อนหน้า
- PLANB* (เป้าพื้นฐาน 8.55 บาท) แนวรับ 6.55 บาท / แนวต้าน 6.65 บาท หากผ่านได้แนะนำ “Let profit run ” (Trailing stop 6.4 μm)
- IVL* (เป้าพื้นฐาน 57 บาท) แนวรับ 45 บาท / แนวต้าน 46.5–47.5 บาท หากผ่านได้แนะนำ “Let profit run “(Trailing stop 43.5 บาท)
- ADVANC* (เป้าพื้นฐาน 222 บาท) แนวรับ 194 บาท / แนวต้าน 198-200 บาท หากผ่านได้แนะนำ “Let profit run” (Stop loss 192 บาท)
- MAJOR* (เป้าพื้นฐาน 26.75 บาท) แนวรับ 21.9 บาท / แนวต้าน 22.5-23.0 บาท (Trailing stop 21.2 บาท)
- SPRC* (เป้าพื้นฐาน 11.4 บาท) แนวรับ 10.2 บาท / แนวต้าน 10.5–10.8 บาท (Trailing stop 10 บาท)
- GLOBAL* (เป้าพื้นฐาน 27 บาท) แนวรับ 20.5 บาท / แนวต้าน 21.5-22 บาท (Stop loss 20.4 บาท)
- SAAM (เป้าพื้นฐาน 8.2 บาท) แนวรับ 5.6 บาท / แนวต้าน 6.0-6.2 บาท (Stop loss 5.6 บาท)
Report ตามปัจจัยพื้นฐานวันนี้
- กลุ่มธนาคารพาณิชย์ น้ำหนักลงทุน “มากกว่าตลาดฯ” ฝ่ายวิจัยฯ ประเมินภาพรวมผลการดำเนินงานใน 3Q64 จะชะลอตัวลง QoQ (ผลกระทบโควิด -19) แต่ดีขึ้น YoY (ผลจากฐานในปีก่อน) … อ่านรายละเอียดการ Preview งบฯ รายตัวในบทวิเคราะห์กลุ่มธนาคารพาณิชย์วันนี้เพิ่มเติม หุ้นเด่นเลือกธนาคารขนาดใหญ่ KBANK*, SCB*, BBL*
- AEONTS* แนะนำ “ซื้อ” เป้าพื้นฐาน 230 บาท จากการประชุมนักวิเคราะห์ฝ่ายวิจัยฯ คาดผลการดำเนินงานจะพลิกฟื้นกลับมาได้ใน 2H64 / 65 (ปิดงบกพ) จาก i) การปรับมาตรการโควิด 19 และการเปิดกิจกรรมทางเศรษฐกิจ ii) คาด Credit Cost ลดลง iii) คาดผลการดำเนินงานที่กัมพูชาและลาวฟื้นตัว
