ทิศทางตลาดหุ้นวันนี้
ปรับลงต่อ หุ้นน้ำมันน่าจะกดดันตลาด
ฝ่ายวิจัย KGI ประเมิน SET Index วันจันทร์ปรับลงต่อ… หลังจากเมื่อวันศุกร์ที่แล้วตลาดหุ้นไทยปรับลง 0.36% (อ่อนแอกว่าคาด) ตามแรงขายในหุ้นธนาคารพาณิชย์ขนาดใหญ่ตามประเด็น i) ธปท. ตรวจสอบการขายประกัน และการตั้ง KPI พนักงานของธนาคารต่างๆ ii) ตลท. เตรียมออกโทเคน ICO ในปีหน้า ซึ่งอาจยกระดับการแข่งขันในตลาด crypto-currencies … สำหรับในวันนี้ ปัจจัยโดยรวมต่อตลาดหุ้นไทยเป็นลบเล็กน้อย ราคาน้ำมันดิบ WTI ลดลงต่ออีก 4.1% หลังจากมี demand risk ในฝั่งยุโรปตามการระบาดของ COVID-19 ที่พุ่งขึ้นอีกครั้ง ล่าสุดออสเตรียประกาศล็อกดาวน์ทั่วประเทศ และเยอรมันกำลังพิจารณาปรับเพิ่มมาตรการควบคุมต่างๆ อยู่ส่วนในฝั่งสหรัฐฯยังไม่ได้มีการประกาศรายชื่อประธาน ธ.กลางสหรัฐฯ (เฟด) คนใหม่ แต่เรามองว่าจะมีความชัดเจนในไม่กี่วันข้างหน้านี้…ด้านปัจจัยภายในประเทศ นักลงทุนควรติดตามการประชุมครม.ในวันพรุ่งนี้ว่าจะมีการพิจารณาหรือมีแนวทางการออกมาตรการ “ช้อปดีมีคืน” หรือไม่ โดยมาตรการดังกล่าวน่าจะช่วยกระตุ้นกำลังซื้อของคนชั้นกลางได้อย่างมีประสิทธิภาพ ขณะที่เช้าวันนี้ทางสบค. รายงานจำนวนผู้ติดเชื้อ COVID-19 อยู่ที่ 6,428 ราย เสียชีวิต 49 ราย และหายป่วยกลับบ้าน 7,882 ราย … ล่าสุดทาง TRUE* และ DTAC* แจ้งตลท. ว่ากำลังศึกษาความเป็นไปได้เกี่ยวกับการควบรวม บริษัท โดยกำหนดสัดส่วนแลกหุ้น … 1 หุ้นเดิมของ TRUE ต่อ 2.40072 หุ้นบริษัท ใหม่ และ 1 หุ้นเดิมของ DTAC ต่อ 24.53775 หุ้นบริษัทใหม่ นอกจากนี้ยังเปิดโอกาสให้ผู้ถือหุ้น TRUE ที่ไม่มีความประสงค์จะถือหุ้นในบริษัทใหม่ … สามารถขายคืนหุ้น TRUE ได้ที่ราคา 5.09 บาท/หุ้น
หุ้นเด่นวันนี้ตามปัจจัยพื้นฐาน
เก็งกําไร GFPT, AMA, UBE
- GFPT (เป้าพื้นฐาน 12.8 บาท) 1) ประเมินแนวรับ 12.2 บาท / แนวต้าน 13.0-13.5 บาท (Stop loss 12.0 บาท) 2) ประเมินแนวโน้มผลการดำเนินงานพ้นจุดต่ำสุดแล้ว และคาดจะฟื้นตัวใน 4Q64 ตามแนวโน้มราคาเนื้อไก่ (หน้าฟาร์ม) ที่ปรับขึ้นแรงจากจุดต่ำสุด 28.5 บาท/กก. ในเดือน ส.ค. มาสู่ระดับ 33 บาท/กก. ขณะที่ราคาลูกไก่เนื้อปรับขึ้นจาก 5 บาท/ตัว มาเป็น 11 บาท/ตัว สะท้อนแนวโน้มบวกต่อราคาเนื้อไก่ในอีก 1-2 เดือนข้างหน้า ในทางกลับกันคาดราคาวัตถุดิบอาหารสัตว์ (ถั่วเหลือง-ข้าวโพด) ที่ปรับลงมาต่อเนื่องในช่วง 3Q64 จะเริ่มสะท้อนต้นทุนวัตถุดิบในไตรมาสนี้
- AMA (เป้าพื้นฐาน 7.4 บาท) 1) ประเมินแนวรับ 5.15 บาท / แนวต้าน 5.35-5.6 บาท (Stop loss 5.05 บาท) 2) ประเมินแนวโน้มผลการดำเนินงานฟื้นตัวต่อเนื่องใน 4Q64 และปี 2565 ตามปริมาณการใช้น้ำมันที่เพิ่มขึ้นภายหลังเปิดประเทศ (จากที่ประชุมนักวิเคราะห์ PTG* คาดปริมาณขายน้ำมันของ PTG* ใน 4Q64 จะฟื้น 17-20% QoQ) 3) ต้นทุนพลังงานที่กดดันอัตรากำไรเริ่มผ่อนคลายลง หลังราคาน้ำมันดิบในตลาดโลกเริ่มพักฐาน 4) Forward PE ปี 2565 คาดจะลดลงเหลือ 12.8 เท่าจาก 17.5 เท่าในปีนี้ จากการคาดการณ์กำไรปีหน้าเติบโต +34% YoY เป็น 212 ล้านบาท
- UBE (เป้าพื้นฐาน 3.2 บาท) 1) ประเมินแนวรับ 2.1 บาท / แนวต้าน 2.20 บาท หากผ่านแนวด้านนี้ได้ประเมินมีโอกาสทดสอบแนวต้านถัดไป 2.4 บาท (Stop loss 2.0 บาท) 2) ประเมินแนวโน้มผลการดำเนินงาน 4Q64 จะดีขึ้น QoQ หลังจากการคลายล็อกประเทศ คาดจะทำให้ยอดขายเอทาทอลเพิ่มขึ้น (การเดินทางโดยรถยนต์ฟื้นตัว) ขณะที่คาดการฟื้นตัวของเศรษฐกิจโลกโดยเฉพาะสหรัฐฯและยุโรปจะหนุนยอดส่งออกแป้งมันสำปะหลัง 3) ฝ่ายวิจัยฯ ประเมินกำไรปี 2565 เติบโต +86% YoY เป็น 543 ล้านบาท และจะทําให้ Forward PE ลดลงเป็น +/- 15 เท่า (จาก Forward PE ปีที +/- 29 เท่า)
หุ้นมีข่าว
(+) TIDLOR ควบ FTSE เข้าวิน ASW นำทีม 7 หุ้นจิ๋วติดด้วย (ข่าวหุ้น) หุ้น TIDLOR แรงอีก! ล่าสุดเข้าคํานวณ FTSE All Cap เพียงบริษัทเดียว ขณะที่ AMR, ASW, DMT, GROREIT, INETREIT, NSL และ SNNP เข้า FTSE Micro Cap มีผล 17 ธันวาคมนี้
(+) MAJOR* ลงทุนรับโรงหนังฟื้นผุดสาขาเกาะค้าปลีกเพิ่มดีกรีบุกตปท. (ประชาชาติธุรกิจ) “เมเจอร์เดินหน้าแผนลงทุนรับคนดูหนังดีดกลับ-โรงหนังฟื้นตัว รีโนเวตเพิ่ม ควบเป็นพรีเมี่ยมสาขาในกรุงเทพฯหัวเมืองใหญ่ ตอบโจทย์เซ็กเมนต์ V.I.P. โตแรง พร้อมปูพรมบุกต่างจังหวัดต่อเนื่อง เน้นเกาะค้าปลีกยักษ์ “โลตัส บิ๊กซี” ประกาศสร้างหนังไทย เจาะรายภาคอีสาน เหนือ ใต้ ขยายฐานผู้ชมกลุ่มต่างจังหวัด กางแผนเพิ่มโรง-สร้างคอนเทนต์บุกกัมพูชา
(+) กกพ. ปรับขึ้นค่าเอฟที 3 หุ้นไฟฟ้ารับประโยชน์ (ข่าวหุ้น) 3 หุ้นโรงไฟฟ้า BGRIM* -GULF* -GPSC* รับประโยชน์ “กกพ.” ประกาศปรับขึ้นค่าเอฟที่งวด ม.ค. -เม.ย. 65 ที่ 16.71 สตางค์ต่อหน่วย โบรกฯชี้มาร์จิ้นในการขายไฟฟ้าสูงขึ้น บวกข่าวดียาวถึงปีหน้า เปิดเมืองหนุนดีมานด์ใช้ไฟฟ้าเพิ่ม ลุ้นประกาศแผน PDP ทั้งไทยและเวียดนาม
(+) UBE อู้ฟู่รถวิ่งเกลื่อน แป้งมันเทกออฟแรง (ทันหุ้น) UBE รับเต็มๆ รถวิ่งเต็มถนนยอดเอทานอล พ.ย. สูงขึ้น 20% สู่ 12 ล้านลิตร ธ.ค. โดดแตะ 13 ล้านลิตร ขณะที่โรงอื่นผลิตไม่ทัน แอลกอฮอล์ยังโตขยายสถานประกอบการขนส่งคลี่คลาย ธุรกิจแป้งมันขายทะลักมาร์จิ้นจ่อโดด ธ.ค. มีพรีเซ็นเตอร์ขายแบรนด์ TASUKO ฟลาวเพื่อสุขภาพ โบรกชี้ฐานกำไรไตรมาสละ 100 ล้านบาท มีแป้งมันเป็นคีย์ดันเติบโต เผยมุมคิดคำนวณราคาหุ้น
(+) ORI* แตกไลน์ธุรกิจใหม่ รุกกัญชงทางการแพทย์ (ทันหุ้น) ORI* ส่ง “ออริจิ้นเฮลท์แคร์” เข้าถือหุ้น 25% ใน THAI LEAF ทำธุรกิจสกัด CBD จากกัญชง เล็งทำกัญชงด้านการแพทย์ต่อยอดธุรกิจหลัก หวังให้บริการแก่ลูกบ้านในโครงการของบริษัท พร้อมตั้งเป้าจะนำ “ออริจิ้นเฮลท์แคร์” เข้าตลาดหุ้นภายใน 3-4 ปีข้างหน้า ในส่วนของ “บริทาเนีย” เตรียมจะนำเข้าจดทะเบียนภายในปลายปีนี้
(+) SAAM คว้างานโรงไฟฟ้า CV ลุยไบโอแมสญี่ปุ่น 100 เมก (ทันหุ้น) SAAM ตั้งธุรกิจใหม่รับจ้างพัฒนาโครงการโรงไฟฟ้าพลังงานหมุนเวียน ล่าสุดคว้างาน CV ลุยไบโอแมสญี่ปุ่น 100 เมกะวัตต์ มูลค่า 290 ล้านบาท เริ่มรับรู้รายได้ปลายปีนี้ ส่งซิกปีหน้าผลงานโตก้าวกระโดด พร้อมลงทุนโรงงานวัดพาเลซขนาด 6 หมื่นไร่ เชื่อให้ผลผลิต 1.2 แสนตันต่อปี
หุ้นที่เคยแนะนำก่อนหน้า
- WHA* (เป้าพื้นฐาน 4.1 บาท) แนะนำ” Let profit run “(Trailing stop 3.6 บาท)
- PSH* (เป้าพื้นฐาน 15.5 บาท) แนวรับ 13.5 บาท / แนวต้าน 14.0 บาท หากผ่านได้แนะนำ ” Let profit run “(Trailing stop 13.4 บาท)
- STEC* (เป้า Consensus 16.4 บาท) แนวรับ 14.2 บาท / แนวต้าน 14.7 บาท หากผ่านได้แนะนำ “Let profit run” (Trailing stop 14.0 บาท)
- VGI* (เป้าพื้นฐาน 8.4 บาท) แนวรับ 7.1 บาท / แนวต้าน 7.2-7.4 บาท หากผ่านได้แนะนำ “Let profit run” (Trailing stop 7.0 บาท)
- MAJOR* (เป้าพื้นฐาน 26.75 บาท) แนวรับ 21.5 บาท / แนวต้าน 22.0-22.6 บาท หากผ่านได้แนะนํา “Let profit run” (Trailing stop 21.1 บาท)
- KTB* (เป้าพื้นฐาน 15.4 บาท) แนวรับ 11.7 บาท / แนวต้าน 12.0-12.4 บาท หากผ่านได้แนะนำ “Let profit run” (Trailing stop 11.7 บาท)
- M (เป้าพื้นฐาน 62.5 บาท) แนวรับ 55.75 บาท / แนวต้าน 57 58 บาท (Trailing stop 55.75 บาท)
- HMPRO* (เป้าพื้นฐาน 15 บาท) แนวรับ 14.8 บาท / แนวต้าน 15.4 บาท (Trailing stop 14.8 บาท)
- CPALL* (เป้าพื้นฐาน 70 บาท) แนวรับ 65 บาท / แนวต้าน 66.5-68 บาท (Trailing stop 64.5 บาท)
- ADVANC* (เป้าพื้นฐาน 222 บาท) แนวรับ 195 บาท / แนวต้าน 198-200 บาท (Stop loss 194 บาท)
- BBL* (เป้าพื้นฐาน 160 บาท) แนวรับ 125 บาท / แนวต้าน 129-130 บาท (Stop loss 125 บาท)
- BANPU* (เป้าพื้นฐาน 13 บาท) แนวรับ 10.5 บาท / แนวต้าน 10.9-11.2 บาท (Stop loss 10.5 บาท)
Report ตามปัจจัยพื้นฐานวันนี้
SHR แนะนำ “ซื้อ” เป้าพื้นฐาน 5.2 บาท จากการประชุมนักวิเคราะห์ฝ่ายวิจัยฯ ยังคงมุมมองบวกต่อแนวโน้มผลการดำเนินงานใน 4Q64 หนุนโดยธุรกิจโรงแรมที่อังกฤษและมัลดีฟส์ รวมทั้งการฟื้นตัวของธุรกิจในประเทศอื่นๆ ด้วย แม้จะมีจำนวนผู้ติดเชื้อโควิด-19 เพิ่มขึ้นที่ยุโรปขณะนี้ แต่ยังไม่มีสัญญาณลบต่อภาคการท่องเที่ยวในขณะนี้
