Market Overview
Market wrap & Outlook
- วานนี้ดัชนี Sideways ตามที่ประเมิน เริ่มจากเปิดบวกก่อนปรับฐานลงมาและแนวรับระดับเส้นค่าเฉลี่ย 75 โดยหุ้นกดดันดัชนี ได้แก่ FORTH FSMART THG BDMS GULF EA และ SCBB (ซื้อขายวันสุดท้าย) ส่วนหุ้นบวกสวนแรงกว่าตลาด เช่น COTTO MONO WICE JUTHA TIPH KTB MINT
- วันนี้คาดดัชนี Sideways ถึง Sideways down ตามทิศทางตลาดหุ้นต่างประเทศ อิงรายงาน MS ที่ระบุ Downside ตลาดหุ้นสหรัฐฯ SP500 ที่ราว 4000 จุด (ยังเหลือ downside อีกประมาณ 4%) เป็นผลจากแนวโน้มกำไรที่ผิดหวังและราคาหุ้นสหรัฐที่ PE แพง-ฉุดตลาดลง
ถ้าย้อนกลับไปดูโมเมนตั้มการปรับลงของหุ้นไทย (Rule of thump) ช่วงที่ตลาดหุ้นสหรัฐลง 3% หุ้นไทยลง 1% เมื่อวันจันทร์ เราคาดว่าการปรับฐานของตลาดหุ้นไทยรอบนี้มีแนวโน้มไม่หลุดต่ำกว่า 1540 จุด ด้วยเหตุผล เช่น Earnings revision ของตลาดหุ้นไทยดีกว่าตลาดหุ้นสหรัฐฯ และเหตุผลอื่นๆ ตามที่เราระบุในรายงานกลยุทธ์ประจําสัปดาห์
กลยุทธ์แนะนำช่วงที่ตลาดปรับฐาน (อีกครั้ง) 1.เลือกเล่นหุ้น SMID Cap ที่เล่นสวนตลาดเหมือนรอบที่ SET ร่วงจาก 1708 ลงมา 1670 จุด เช่น หุ้นขุดเหมืองบิตคอยน์ สายเรือ 2. หุ้น Event play ที่รอปัจจัยหนุน เช่น ใบอนุญาตดาวเทียม, ยอดขายตั๋วหนังเพิ่มจากหนังทำเงินเข้าฉาย เป็นต้น…
What to watch
- Events play วันนี้ กสทช. ประเดิมบอร์ดใหม่ ประชุมนัดแรก (คาดมีลุ้นความคืบหน้า ใบอนุญาตดาวเทียมซึ่งเป็นเรื่องเร่งด่วน), UPA ประชุม ผถห.29 เมย. เพื่ออนุมัติการลงทุนโครงการขุดบิตคอยน์ในลาว
- GDP 1Q หลายประเทศที่จะรายงานตลอดสัปดาห์นี้ คาดเห็นสัญญาณของการชะลอลง แต่เชื่อว่าการชะลอลงไม่ถึงขั้นถดถอย ขณะที่ตัวเลขเงินเฟ้อส่วนใหญ่ในสัปดาห์นี้ คาดเพิ่มขึ้นในอัตราที่ช้าลง โดยสรุปเรามองตัวเศรษฐกิจโลกสัปดาห์นี้ไม่ได้มีผลเชิงลบอย่างมีนัยยะต่อตลาดหุ้นไทย
- ผลสำรวจ Fed rate ล่าสุดยังคงคาดการปรับขึ้นดอกเบี้ยในการประชุม 3-4 พค.ที่ +0.5% เป็น 0.75-1% ส่วนการประชุมเดือน มิย.ขึ้นอีก 0.50% เป็น 1-1.5% ก่อนจะชะลอเหลือ 0.25% เป็น 1.25-1.75%
หุ้นแนะนำวันนี้
- THCOM เล่นตามข่าว กสทช. ชุดใหม่ประชุมวันนี้ คาดเร่งรัดใบอนุญาตดาวเทียม
- MAJOR หุ้น laggard กลุ่มเปิดเมือง พร้อมปัจจัยบวกเดือน พ.ค. จากหนัง Dr.Strange 2 เตรียมเข้าฉาย
Global Investing News
General Motors (GM) เผยว่าบริษัทกำลังพัฒนา Chevrolet Corvette รถยนต์สปอร์ตรุ่นดัง ในรูปแบบพลังงานไฟฟ้า ซึ่งคาดว่าจะสามารถเปิดตัวได้ในปี 65 โดย GM นั้นตั้งเป้าที่จะแซงหน้า Tesla (TSA) ในด้านยอดขายรถ EV โดยบริษัทมีแผนจะลงทุนในรถ EV และรถยนต์ไร้คนขับเป็นมูลค่า $35bn ภายในปี 2568
ตลาดหุ้นสหรัฐฯ
3 ดัชนีหลักปิดลบเมื่อคืนนี้ โดยดัชนี Nasdaq ปิดลบเกือบ 4% ทำจุดต่ำสุดนับตั้งแต่ ธ.ค. 53 จากความกังวลต่อสถานการณ์สงครามรัสเซีย-ยูเครนที่อาจบานปลายเป็นสงครามนิวเคลียร์ ร่วมด้วยความกังวลต่อการล็อกดาวน์ในจีนที่อาจยืดเยื้อ และส่งผลกระทบต่อ Supply Chain โลก ด้าน Alphabet (GOOGL) เผยงบ 1Q22 รายได้ที่ $68bn ใกล้เคียงตลาดคาด และกำไรต่อหุ้น (EPS) ที่ $24.62 ต่ำกว่าคาดที่ $25.91 หลังรายได้โฆษณา YouTube เริ่มเสียส่วนแบ่งการตลาดให้กับ TikTok
ตลาดหุ้นฮ่องกง
วานนี้ดัชนีฮั่งเส็งปิดบวก 0.3% นำโดย NetEase (9999) +6.7%, JD.com (9618) +5.7% และ Meituan (3690) +4.8% ด้านกรุงปักกิ่งเดินหน้าตรวจโควิดให้แก่ประชากรในเมืองราว 20 ล้านคน หลังทางการสั่งล็อกดาวน์ในบางพื้นที่ โดยการล็อกดาวน์ในเซี่ยงไฮ้และปักกิ่งได้สร้างความกังวลว่าเศรษฐกิจอาจไม่โตตามเป้าที่โต 5.5%YoY นอกจากนี้ประธานาธิบดี สี จิ้นผิง สั่งตรวจสอบอดีต ประธาน China Merchants Bank และผู้ที่เกี่ยวข้อง เพื่อเร่งปราบปรามการทุจริตในภาคการเงิน ซึ่งอาจเป็นอีกหนึ่งปัจจัยกดดันตลาดในระยะสั้น
ตลาดหุ้นเวียดนาม
วานนี้ดัชนี VN ฟื้นเด่น 2.3% นำโดย VRE +6.9%, VPB +6.3%, SAB +6.7% และ GAS +4.3% ด้านโบรกเวียดนามคาดตัวเลขการส่งออกนำเข้าเดือน เม.ย. โต 22.3%YoY และ 18.2%YoY ตามลำดับ ซึ่งจะส่งผลให้เวียดนามเกินดุลการค้า $1.6bn หากนับตั้งแต่ต้นปี ขณะที่ ACV อัปเกรดรันเวย์สนามบินนานาชาติ Tan Son Nhat สำเร็จในสัปดาห์ก่อน ส่งผลให้ปัจจุบันสามารถรองรับเที่ยวบินได้กว่า 40 เที่ยวบินต่อชั่วโมง เพิ่มขึ้นราว 17.5% เมื่อเทียบกับก่อนอัปเกรด คาดช่วยหนุนรายได้ด้าน Bloomberg Consensus ให้ TP ACV ที่ VND104,113
