บล.บัวหลวง: 06/07/65

รอบด้านตลาดหุ้น: วันนี้คาดดัชนีลงก่อนแล้วดีด

Market wrap & Outlook

• วานนี้ดัชนีลงผิดคาด หุ้นกลุ่ม SMID Cap./Growth ถูกเทขายแทบล้างพอร์ต เช่น DITTO JMT YGG SABUY IIG CIVIL CHAYO SAAM NBC NEX ส่วนหุ้นที่ใหญ่ติดลบ ได้แก่ CPALL EA AOT KBANK KTC JMART COM7 CPN MAKRO ขณะที่หุ้นกลุ่มที่ถูกเพิ่มน้ำหนักส่วนใหญ่อิงการระบาดโควิด เช่น รพ. BDMS BCH RAM THG IMH ถุงมือ-ยาง STGT STA
  
• วันนี้คาดดัชนีลงก่อนแล้วดีด เปิดลงจากแรงขายหุ้นเชื่อมโยงราคาน้ำมันดิบ (น้ำมันดิบเบรนท์ดิ่งแรง 10%) แถมตลาดกังวลเศรษฐกิจในประเทศกระทบจากเงินเฟ้อที่รายงานล่าสุด +7.66% YoY (มากกว่าตลาดคาด 7.5% และเพิ่มจากเดิมที่ 7.1%)…กลยุทธ์คงแนะลดพอร์ตหุ้นเชื่อมโยงเศรษฐกิจโลก
  

What to watch

• การระบาดของโควิด-19 สายพันธุ์ใหม่ (BA.4/BA.5) ที่ระบาดมากขึ้น หนุนกำไร รพ. 3Q22 อาจดีกว่าคาดการณ์เดิม
• ตลาดเริ่มกังวลแนวโน้มที่ กนง. จะปรับขึ้นดอกเบี้ยได้มากขึ้นกว่าคาดการณ์เดิม (เงินเฟ้อพุ่ง เศรษฐกิจชะลอ ดอกเบี้ยดันต้นทุนทางการเงินขึ้น)
• การประกาศค่า Ft.รอบ กย.-ธค.65 ตลาดคาดจะปรับเพิ่มขึ้นอย่างน้อย 0.40 บาท บวกต่อโรงไฟฟ้า
• รายงานการประชุมเฟด FOMC minutes จับตาเฟดส่งสัญญาณทิศทางดอกเบี้ย 2H22 หลังแนวโน้มเงินเฟ้อเริ่มผ่อนคลายในครึ่งปีหลัง
  

หุ้นแนะนำวันนี้

• BCH  CHG เก็งกำไร หุ้น รพ. ที่คาดได้อานิสงค์จากโควิด-19 ตามจำนวนผู้ป่วยที่เพิ่มขึ้น ส่งผลบวกต่อแนวโน้มกำไร 3Q22 ที่ยังยืนสูงได้ และเป็นหุ้น Defensive plays ที่หลบมาในช่วงตลาดฝุ่นตลบ

Technical Daily (T)

หัวข้อ: Bear case scenario!
แนะนำ ถือ
KBANK  แนวรับ 145 แนวต้าน 152-154 (stop loss < 143)
GPSC  แนวรับ 62-64 แนวต้าน 68 / 70 (stop loss < 61)
SCC  แนวรับ 366-370 แนวต้าน 400 (stop loss < 365)

Global Investing Brief: หุ้นสหรัฐฯ พลิกปิดบวก แม้เกิด Inverted Yield Curve อีกครั้งในรอบ 3 เดือน // โจ ไบเดน เล็งยกเลิกภาษีนำเข้าสินค้าจากจีนภายในสัปดาห์นี้

Highlight

Yum Brands (YUM) เผยความคืบหน้าแผนการขายธุรกิจออกจากรัสเซีย โดยบริษัทเผยว่าปัจจุบันได้ขายธุรกิจ Pizza Hut ออกไปทั้งหมดแล้ว และกำลังอยู่ในช่วงสุดท้ายของการขายธุรกิจ KFC อย่างไรก็ดี เรามองว่าการขายธุรกิจในรัสเซียจะมีผลกระทบจำกัดต่อรายได้ เนื่องจากบริษัทมีเครือข่ายร้านทั้งสองรวมกันเพียง 1,050 สาขา จากทั้งหมด 54,000 สาขาทั่วโลก

ตลาดหุ้นสหรัฐฯ

• เมื่อคืนนี้ 3 ดัชนีหลักปรับลงราว 2% ในช่วงต้นของการซื้อขาย อย่างไรก็ดี ดัชนี S&P 500 และ Nasdaq ฟื้นกลับมาปิดบวกได้ 0.2% และ 1.8% ตามลำดับ ส่วน DJIA ปิดลบ 0.4% ทั้งนี้ ตลาดพันธบัตรได้เกิดภาวะ Inverted Yield Curve อีกครั้งนับตั้งแต่เดือน เม.ย. 65 โดย bond yield อายุ 2 ปี อยู่ที่ 3.43% สูงกว่าอายุ 10 ปี ที่ 3.36% แสดงถึงความกังวลเศรษฐกิจถดถอยในระยะ 12-24 เดือนข้างหน้า อีกทั้งราคาน้ำมัน WTI ปรับลงกว่า 8% กดดันหุ้นกลุ่มพลังงาน Exxon Mobil (XOM) -3.1% และ Chevron (CVX) -2.6%
• Morgan Stanley (MS) คาดการณ์รายได้ App Store ของ Apple (AAPL) จะโต 2.5%YoY ในเดือน มิ.ย. ลดลงจาก 4%YoY ในเดือน พ.ค. หลังได้รับผลกระทบจากการล็อกดาวน์ในจีน ส่งผลให้ MS ปรับลดคาดการณ์รายได้ App Store ใน 3Q65 จากโต 6%YoY สู่ 5%YoY อย่างไรก็ดี เราคาดว่ารายได้ส่วนนี้จะกลับมาฟื้นได้ต่อในช่วงที่เหลือของปี หลังจีนกลับมาคลายล็อกดาวน์ ด้าน Bloomberg Consensus ให้ TP ที่ $183.63

ตลาดหุ้นฮ่องกง

• วานนี้ดัชนีฮั่งเส็งปิดบวก 0.1% นำโดย Anta Sports (2020) +2.6%, Alibaba (9988) +1.8% และ AIA (1299) +0.9% หลังดัชนีผู้จัดการฝ่ายซื้อภาคบริการ (PMI) ในเดือน มิ.ย. ปรับเพิ่มขึ้นสู่ 54.5 ถือเป็นการขยายตัวเร็วสุดนับตั้งแต่ ก.ค. 64 ขณะเดียวกันยังมีปัจจัยหนุนจากการที่รองนายกฯ จีน หลิว เหอ และรัฐมนตรีคลังสหรัฐฯ เจเน็ต เยลเลน ได้มีการหารือในแนวทางการทำงานร่วมกันเพื่อแก้ไขปัญหาซัพพลายเชน นอกจากนี้ โจ ไบเดน ยังอาจมีการประกาศยกเลิกภาษีนำเข้าสินค้าอุปโภคบริโภคจากจีนในสัปดาห์นี้เพื่อรับมือเงินเฟ้อ
• Xiaomi (1810) เผยว่ากำลังเตรียมที่จะผลิตชิ้นส่วนสมาร์ทโฟนในเวียดนาม เพื่อสนับสนุนการส่งออกไปยังประเทศในเอเชียตะวันออกเฉียงใต้โดยเฉพาะมาเลเซียและไทยที่กำลังมีความต้องการมากขึ้น โดยรายงานจาก Pandaily เผยว่าบริษัทกำลังวางแผนเพื่อร่วมมือกับบริษัทผู้ผลิตอุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์ของจีน DBG Technology ที่มีโรงงานกว่า 200,000 ตารางเมตรในเวียดนาม ด้าน Bloomberg Consensus ให้ TP ที่ HKD14.30

ตลาดหุ้นเวียดนาม

• วานนี้ดัชนี VN ปิดลบ 1.2% นำโดย MSN -5.2%, GAS -5.2% และ MWG -3.4% ด้านโบรกเวียดนามปรับเพิ่มคาดการณ์ GDP ปี 65 โต 6.83% จากก่อนหน้านี้คาดไว้ที่ 6.2% หนุนจากภาคการผลิต, การบริการ และการท่องเที่ยว ขณะที่ VinFast บริษัทผู้ผลิตรถ EV ของ VIC เผยว่าได้เริ่มติดตั้งสถานีชาร์จในปั๊มน้ำมันของ PVOIL แล้ว โดยในปีนี้ VinFast วางแผนที่จะติดตั้งสถานีชาร์จ 300 แห่งในปั๊มน้ำมันของ PVOIL โดยก่อนหน้านี้ VinFast ได้จับมือกับ Petrolimex เพื่อติดตั้งสถานีชาร์จเช่นเดียวกัน ด้าน Bloomberg Consensus ให้ TP VIC ที่ VND100,400
• PNJ ที่มีสัดส่วน 2% ในดัชนี VN 30 และ 16% ในดัชนี VN Diamond ซึ่งเป็นดัชนีอ้างอิงของ DR E1VFVN3001 และ DR FURVFVND01 ตามลำดับ เผยกำไร 5 เดือนแรกโต 47%YoY โดยยอดค้าปลีก และยอดขายทองคำแท่งโต 51%YoY และ 59%YoY ตามลำดับ เรามองว่ากำไรของ PNJ จะยังโตดีใน 2H65 หนุนจากความต้องการที่อัดอั้น (Pent-up demand) และส่วนแบ่งการตลาดที่เพิ่มขึ้น โดยโบรกเวียดนามคาดกำไรของช่วง 2H65 นี้ โต 203%YoY

- Advertisement -