สรุปภาวะตลาด
วันพุธที่ผ่านมา ดัชนีปรับตัวขึ้นต่อเนื่อง +10 จุด จากแรงซื้อในหุ้นกลุ่มค้าปลีก ธนาคาร และพลังงาน นักลงทุนติดตาม FOMC เปิดเผยรายงานการประชุมวันที่ 26-27 ก.ค. ที่ผ่านมา ส่งผลให้ดัชนี SET Index ปิดตลาดที่ 1,639.72 จุด +9.77 จุด +0.60% มูลค่าการซื้อขาย 74,640 ลบ. ต่างชาติ +5,701.15 ลบ. TFEX +19,288 สัญญา ตราสารหนี้ +1,058.87 ลบ.
ปัจจัยบวก+
+ สัญญาน้ำมันดิบ WTI เพิ่มขึ้น 1.58 ดอลลาร์ +1.8% ปิดที 88.11 ดอลลาร์/บาร์เรล หลังจาก EIA เปิดเผยว่า สต็อกน้ามันดิบสหรัฐลดลง 7.1 ล้านบาร์เรลในสัปดาห์ที่แล้ว มากกว่าที่นักวิเคราะห์คาดว่าจะลดลงเพียง 1.7 ล้านบาร์เรล ส่วนสต็อกน้ำมันเบนซินลดลง 4.6 ล้านบาร์เรล มากกว่าที่นักวิเคราะห์คาดว่าจะลดลง 1.7 ล้านบาร์เรล
+ สหรัฐเปิดเผยว่า สต๊อกสินค้าคงคลังภาคธุรกิจเพิ่มขึ้น 1.4%MoM ในเดือนมิ.ย. สอดคล้องกับตัวเลขคาดการณ์ ของนักวิเคราะห์หลังจากดีดตัวขึ้น 1.6% ในเดือนพ.ค.
+ ททท. กล่าวว่าจํานวนนักท่องเที่ยวต่างชาติตั้งแต่วันที่ 1 ม.ค.-16 ส.ค.ที่ผ่านมา สะสม 4,015,504 คน หลังจาก นักท่องเที่ยวต่างชาติในช่วงครึ่งแรกของเดือนส.ค. เฉลี่ย 42,000 คนต่อวัน คาดว่า ณ วันที่ 31 ส.ค.นี้ มีลุ้นเห็นตัวเลขนักท่องเที่ยวต่างชาติเดินทางเข้ามาเที่ยวไทยแตะ 4.5 ล้านคน
+ รัฐบาลอยู่ระหว่างการจัดทำงบประมาณรายจ่ายปี 66 ซึ่งเป็นงบประมาณขาดดุล 6.95 แสนลบ. ลดลงจาก ปีงบประมาณ 65 ที่ขาดดุล 7 แสนลบ. ภายใต้ประมาณการณ์ว่าเศรษฐกิจไทยในปี 66 จะขยายตัวได้ 4-5%
+ BOI เห็นชอบ 4 โครงการลงทุนขนาดใหญ่มูลค่ารวม 44,511 ล้านบาท ได้แก่ กิจการผลิตรถยนต์ไฟฟ้าแบบ แบตเตอรี่ และรถยนต์ไฟฟ้าแบบผสมเสียบปลั๊ก มูลค่า 17,891 ล้านบาทของบีวายดี จากประเทศจีน กิจการผลิต ก๊าซธรรมชาติ ของ บมจ.ปตท. มูลค่า 18,000 ล้านบาท กิจการขนส่งทางเรือของบริษัท ฐิตติ ภูมิ มูลค่า 4,310 ล้านบาท และบริษัท ศานติ ภูมิ มูลค่า 4,310 ล้านบาท
ปัจจัยลบ –
– ดัชนีดาวโจนส์ปิด ลดลง 171.69 จุด -0.50% หลังจากรายงานการประชุมเฟดระบุว่ากรรมการเฟดมุ่งมั่นปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในระดับสูงที่สุดเท่าที่จำเป็น จนกว่าจะสามารถควบคุมเงินเฟ้อได้ แต่ส่งสัญญาณว่าอาจจะชะลอการเร่งปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยจากเศรษฐกิจของสหรัฐขณะนี้มีความเสี่ยงที่จะเผชิญภาวะขาลง
– สหรัฐเปิดเผยว่า ยอดค้าปลีกทรงตัวในเดือนก.ค. หรือ เพิ่มขึ้น 0.0% โดยต่ำกว่าที่นักวิเคราะห์คาดว่าเพิ่มขึ้น 0.1% หลังจากเพิ่มขึ้น 0.8% ในเดือนมิ.ย.
– ดัชนี CPI มาตรวัดเงินเฟ้อของอังกฤษ พุ่งขึ้น 10.1%YoY ในเดือนก.ค. ปรับขึ้นมากที่สุดนับตั้งแต่ เดือนก.พ. 2525 โดยเพิ่มขึ้นจากระดับ 9.4%YoY ใน เดือนมิ.ย. และสูงกว่าการคาดการณ์ของนักวิเคราะห์ในการสำรวจของรอยเตอร์ที่ 9.8%YoY
– สมาคมนายธนาคารเพื่อการจำนอง (MBA) ของสหรัฐ เปิดเผยว่าจำนวนผู้ยื่นขอสินเชื่อเพื่อการจำนองลดลง 2% ในสัปดาห์ที่แล้ว แม้อัตราดอกเบี้ยเงินกู้จำนองปรับตัวลง
+/- ศบค.รายงานสถานการณ์การแพร่ระบาดของไวรัสโควิด-19 ในประเทศวันนี้ ป่วยรายใหม่รักษาในรพ. 2,143 ราย มีผู้เสียชีวิต 29 ราย รักษาหาย 2,023 ราย
แนวโน้มตลาดวันนี้
คาดดัชนีในวันน้ีมีโอกาสพักตัวหลังจากปรับตัวขึ้นต่อเนื่อง โดยรายงานการประชุมเฟดระบุว่ากรรมการเฟดมีความ มุ่งมั่นที่จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในระดับสูงที่สุดเท่าที่จำเป็น จนกว่าจะสามารถควบคุมเงินเฟ้อได้ ขณะที่ Fund Flow นักลงทุนต่างชาติยังไหลเข้าต่อเนื่อง มองกรอบดัชนีในวันน้ีที่ 1,630-1,646 จุด
กลยุทธ์การลงทุน
- กนง.ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยนโยบาย 0.25% + หุ้นแบงก์ได้ประโยชน์จากธปท. เลิกเพดานจ่ายปันผลและทิศทางดอกเบี้ยขาขึ้น เราชอบแบงก์ใหญ่ KBANK BBL SCB KTB TISCO
- ผู้ป่วยต่างชาติเพิ่มขึ้น : BH BDMS D
- โครงการคนละครึ่งเฟส 5 : TNP KK BJC MAKRO CBG OSP TKN ICHI SAPPE
- MSCI Global Standard เพิ่มหุ้นเข้าคำนวณ มีผล 31 ส.ค. : KBANK
- ผลประกอบการหุ้นกลุ่มโรงแรมเริ่มฟื้นตัว : MINT ERW CENTEL AWC SHR
หุ้นรายงานพิเศษ
CRC (Bloomberg Consensus 44.63 บาท) กำไร 2Q65 ที่ดีกว่าคาดการณ์ยืนยันภาพ turnaround
• 2Q65 กำไร 1,486 ล้านบาทดีกว่าคาดการณ์ consensus 21% +19%QoQ 1H65 กำไร 2,690 ล้านบาทพลิกจากขาดทุน 70 ล้านบาทในช่วง 1H64 รายได้เพิ่มขึ้นทุกธุรกิจ หลังเปิดขายได้ครบทุกสาขา อัตรากำไรขั้นต้นจากการขายปรับดีขึ้นเป็น 24.5% จาก 23.1% ใน 1H64 แม้อัตรากำไรขั้นต้นจากการให้เช่าลดเหลือ 72.3% จาก 73% ใน 1H64 อัตราส่วนคชจ.ขายและบริหารเทียบกับรายได้ลดเหลือ 26.8% จาก 28.8% ใน 1H64
• ภาพรวม SSSG ปรับดีขึ้นต่อเนื่องในช่วงที่เหลือของปีนี้จาก การผ่อนคลายมาตรการเข้มงวดที่ป้องกันการแพร่ระบาดของ Covid-19 การเดินทางภายในประเทศ และนักท่องเที่ยวต่างชาติเดินทางเข้าประเทศมากขึ้น จำนวนนักท่องเที่ยวในอิตาลี +84%YTD เวียดนาม +582% สนับสนุน traffic และยอดขาย โดยยอดขายในไทยขยับขึ้นแตะระดับมากกว่า 80% เมื่อเทียบกับช่วงก่อนเกิดโควิด-19 ในปี 62
ความเห็น ฝ่ายวิจัยมีมุมมองบวกจากภาพ turnaround ของผลประกอบการที่มีโอกาสเติบโตสูงมากจากปี 64 ที่มีกำไรเพียง 59 ล้านบาท Bloomberg Consensus คาดกำไรปี 65 เฉลี่ย 5,545 ล้านบาท และคาดกำไรปี 66 เฉลี่ย 7,880 ล้านบาท เติบโต 42% ยอดขายทั้งปี 65 มีโอกาสทำได้ตามเป้า มีแนวโน้มเติบโตสูงตาม SSSG ที่ปรับดีขึ้นมาก แนะนํา “ซื้อ”
หุ้นมีข่าว
(+) BEM (Bloomberg Consensus 10.15 บาท) มั่นใจครึ่งปีหลังผู้โดยสาร-ปริมาณการจราจรบนทางด่วนแรง เป้าทั้งปีเฉลี่ยแตะ 1.1 ล้านคัน ผู้โดยสาร MRT เฉลี่ยปีนี้แตะ 3 แสนคน เปิดศูนย์สิริกิติ์ One Bangkok Dusit Thani หนุน มี S-Curve จากโครงการใหม่เพียบ ลั่นหากชนะสายสีส้มจะเร่งวางระบบ-จัดหารถใน 3 ปี ขณะที่ Double Deck คืบพร้อมประมูลโครงการมอเตอร์เวย์เพิ่มเติม (ที่มา ทันหุ้น)
(+) RATCH (Bloomber Consensus 49.00 บาท) ปิดดีลใหญ่ ทุ่มงบ 2.1 หมื่นล้านบาท ซื้อพอร์ตโรงไฟฟ้าและระบบกักเก็บพลังงานจากกลุ่ม Nexif และ Denham กำลังผลิตรวม 1,500 เมกะวัตต์ ดันกำลังผลิตสู่เป้าหมาย 10,000 เมกะวัตต์ พร้อมจับมือร่วมทุน Nexif พัฒนาโครงการ และต่อยอดขยายธุรกิจในอนาคต และขับเคลื่อนไปสู่ความเป็นกลางทางคาร์บอนได้ด้วย (ที่มา ทันหุ้น)
(+) STARK (Bloomberg consensus 6.50 บาท) ตุนแบ็กล็อกกว่า 1 หมื่นล้านบาท ทยอยรับรู้ต่อเนื่องดันรายได้ปีนี้แตะ 3 หมื่นล้านบาท ลุ้นผลประมูลงานใหม่เพิ่ม เดินหน้าซื้อกิจการ LEONI Kabel GmbH และ LEONIsche Holding Inc รุกธุรกิจอีวี และชาร์ตโซลูชัน ก้าวสู่ระดับสากล (ที่มา ทันหุ้น)
(+) CPW (Bloomberg consensus 4.13 บาท) เล็งครึ่งปีหลัง 2565 สินค้าไอทีพีคต่อ มั่นใจรายได้ปี 2565 โตตามเป้าหมายที่ 40% รับพอร์ตลูกค้าขยายตัว แถมลุยเปิดสาขาใหม่รับทรัพย์เพิ่ม ปิดงบไตรมาส 2/2565 กำไรพุ่งแรง 90% รับยอดขายมือถือ คอมพิวเตอร์ แท็บเล็ต และสินค้าดิจิทัลไลฟ์สไตล์ มาแรง บวกกับสาขาที่โตเท่าตัว จากการโอนกิจการ IBIZ Plus เข้ามาหนุน (ที่มา ทันหุ้น)
ปัจจัยจับตาในประเทศ
- สัปดาห์ที่ 4 กระทรวงพาณิชย์ แถลงตัวเลขการส่งออก-นําเข้า
- 24 ส.ค. คณะกรรมการนโยบายการเงิน (กนง.) เปิดเผยรายงานการประชุมของวันที่ 10 ส.ค.
- 24-26 ส.ค. ตลท.จัดงาน Thailand Focus 2022
- สัปดาห์ที่ 5 สํานักงานเศรษฐกิจการคลัง (สศค.) รายงานภาวะเศรษฐกิจการคลัง ภาวะเศรษฐกิจภูมิภาค ดัชนีความเชื่อมั่นอนาคตเศรษฐกิจภูมิภาค สํานักงานเศรษฐกิจอุตสาหกรรม (สศอ.) แถลงดัชนีอุตสาหกรรม
- 31 ส.ค. ธนาคารแห่งประเทศไทย (ธปท.) รายงานภาวะเศรษฐกิจไทย
ปัจจัยจับตาต่างประเทศ
- 18 ส.ค. อียู รายงานดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) เดือนก.ค.
สหรัฐ รายงานจำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานรายสัปดาห์ ดัชนีการผลิตเดือนส.ค.จากเฟดฟิลาเดลเฟีย ยอดขายบ้านมือสองเดือนก.ค. ดัชนีชี้นำเศรษฐกิจเดือนก.ค.จากคอนเฟอเรนซ์บอร์ด (Conference Board)
- 22 ส.ค. ธนาคารกลางจีนกำหนดอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ LPR
สหรัฐ รายงานดัชนีกิจกรรมเศรษฐกิจทั่วประเทศ เดือนก.ค.จากเฟดชิคาโก
- 23 ส.ค. อียู รายงานดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาคการผลิต-ภาคบริการ ขั้นต้นเดือนส.ค. จากเอสแอนด์พี โกลบอล
สหรัฐ รายงานดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาค การผลิต-ภาคบริการ ขั้นต้นเดือนส.ค.จากเอส แอนด์พี โกลบอล
