บล.บัวหลวง: 27/01/66

รอบด้านตลาดหุ้น: วันนี้คาดดัชนีรีบาวน์ในกรอบแคบๆ

Market wrap & Outlook

• วานนี้ดัชนีเดี้ยง แต่ยังอยู่ในกรอบรายสัปดาห์ กดดันโดยหุ้นใหญ่กลุ่มโรงไฟฟ้า GPSC BGRIM EA พลังงาน-ปิโตรฯ PTT PTTGC IVL BANPU และ JMT-JMART ส่วนหุ้นบวกสวนกลุ่มธนาคาร BBL SCB KBANK KTB คอมเมิร์ช BJC HMPRO และหุ้นกลาง-เล็กบวกแรง FORTH FSMART TEGH TEAMG TMC KCC
  
• วันนี้คาดดัชนีรีบาวน์ในกรอบแคบๆ เพราะนักลงทุนยังอยู่ในโหมดกลัวความผิดหวัง และระมัดระวังในการถัวหุ้นฯ จนปันผลอยู่ในระดับจูงใจ 3-4% ขึ้นไป และแรงขายซาลงก่อน ดังนั้น แทนที่จะไปหาหุ้นซื้อสวน จึงมองว่า นลท. จะไปเกาะอยู่ที่หุ้นไม่ต้องมานั่งลุ้นงบฯ และแรงขายเบาลงแล้วอย่างธนาคารฯ รวมทั้งหุ้นแนวโน้มกำไรจะออกมาดีกว่าคาดเดิม และ/หรือ มี Story ใหม่ อย่างวานนี้เห็นการลุยซื้อ BJC BDMS FORTH TEAMG NETBAY ดังนั้น วันนี้เราแนะนำลุยหุ้นที่แนวโน้มกำไรจะ Beat จากคาดการณ์เดิม สวนทางหุ้นใหญ่ที่ผิดหวัง
  

What to watch

• ตัวเลขเศรษฐกิจสหรัฐวานนี้ รายงาน GDP 4Q22 ที่ +2.9% YoY (มากกว่าที่ตลาดคาดเล็กน้อยที่ +2.6% YoY แต่ลดลงจากไตรมาสก่อนที่ +3.2% YoY) แต่รายละเอียดด้านในการใช้จ่ายของผู้บริโภคดีแค่ช่วงแรกแล้วอ่อนตัวปลายไตรมาส และการลงทุนภาคธุรกิจหดตัว (แนวโน้มจะช้าลงต่อใน 1Q23)
• ส่วนวันนี้ติดตาม PCE ที่อาจมีผลต่อการตัดสินใจนโยบายทางการเงินของเฟด โดยตลาดคาด Core PCE +4.4% YoY, +0.3% QoQ
• สัปดาห์หน้าติดตามการประชุมธนาคารของสหรัฐฯ ยุโรป และอังกฤษ ตลาดคาดปรับขึ้นดอกเบี้ย 0.25%, 0.5% และ 0.5% ตามลำดับ
• งบที่จะประกาศสัปดาห์หน้า PTTEP (จันทร์ที่ 30) DTAC (อังคารที่ 31)
• ปนธ. ยูเครน ให้ข่าวว่าไม่สนใจเจรจาสันติภาพกับรัสเซีย เช่นเดียวกับฝั่งรัวเซียที่กล่าวหาว่ายูเครนไม่มีความสนใจที่จะเข้าสู่โต๊ะเจรจา // ทั้งนี้ มีการคาดการณ์ว่ารัสเซียน่าจะบุกยูเครนรอบใหม่ช่วงฤดูใบไม้ผลิ (มี.ค.-พ.ค.)
  

หุ้นแนะนำวันนี้

NETBAY  AP  หุ้นแนวโน้มกำไร 4Q22 ดีกว่าคาดเดิม และดีกว่าตลาดคาด ขณะที่ Valuation ยังจูงใจ นำไปสู่การปรับเพิ่มประมาณการกำไรและมุมมองบวกต่อหุ้นมากขึ้น

Global Investing Brief: GDP Q4 สหรัฐฯ โต 2.9% ดีกว่าคาด หนุนหุ้นบวกต่อ

ตลาดหุ้นสหรัฐฯ

• เมื่อคืนนี้ 3 ดัชนีหลักปิดบวก โดย DJIA บวก 0.6% S&P 500 บวก 1.1% และ Nasdaq บวก 1.8% นำโดย Microsoft (MSFT) บวก 3.1% Apple (AAPL) บวก 1.5% และ Walt Disney (DIS) บวก 1.5% หลังสหรัฐฯ เผย GDP 4Q65 โต 2.9%YoY สูงกว่าที่ตลาดคาด ส่งผลให้ GDP ปี 65 โต 2.1%YoY สะท้อนให้เห็นว่าเศรษฐกิจสหรัฐฯ ยังมีความแข็งแกร่งแม้จะมีปัจจัยกระทบจากการขึ้นดอกเบี้ยของ Fed ตลาดจึงมองว่าเศรษฐกิจอาจชะลอตัวลงอย่างค่อยเป็นค่อยไป และอาจไม่เข้าสู่ภาวะถดถอย ด้าน Tesla (TSLA) พุ่ง 11% ปรับขึ้นต่อเนื่องหลังจากที่เผยงบ 4Q65 ดีกว่าตลาดคาดเมื่อ 25 ม.ค. 66 ที่ผ่านมา ขณะที่คืนนี้ติดตามงบ 4Q65 ของ Chevron (CVX) โดยคาดการณ์จาก Bloomberg cons. เผยรายได้จะโต 16%YoY แตะ $54bn
• Visa (V) เผยงบเดือน ต.ค.-ธ.ค. 65 (F1Q66) ดีกว่าตลาดคาด หนุนหุ้นบวก 1.3% ในช่วง After Hours โดยรายได้โต 12%YoY แตะ $7.9bn และกำไรต่อหุ้น (EPS) โต 21%YoY สู่ $2.18 หนุนจากยอดธุรกรรมที่เพิ่มขึ้น 10%YoY และธุรกรรมข้ามพรมแดนโต 36%YoY โดยเราคาดว่ายอดธุรกรรมข้ามพรมแดนมีแนวโน้มที่จะโตต่อเนื่องหนุนจากการท่องเที่ยวในฝั่งเอเชียที่กลับมาคึกคัก ขณะที่คาดการณ์ Bloomberg cons. เผยว่ารายได้และกำไรในปีบัญชี 66 (ต.ค. 65 – พ.ย. 66) จะโต 9%YoY และ 15%YoY ตามลำดับ และคาดผลกระทบจากค่าเงินจะทุเลาลงในปีนี้ จะเป็น upside ต่อ EPS ราว 3-4% ด้าน TP อยู่ที่ $255.68

ตลาดหุ้นฮ่องกง

• วานนี้ดัชนีฮั่งเส็งปิดบวก 2.4% หลังจากหยุดยาวช่วงเทศกาลตรุษจีนเมื่อ 23-25 ม.ค.66 นำโดย Xiaomi (1810) บวก 12.5% Sunny Optical (2382) บวก 8.5% และ Ping An (2318) บวก 4.2% หลังการ IPO ในตลาดหุ้นฮ่องกงมีแนวโน้มกลับมาสดใสอีกครั้งในปีนี้ โดย HKEX (388) เผยว่าปัจจุบันมีบริษัทกว่า 100 แห่งที่กำลังยื่นขอจดทะเบียน เช่น บริษัทประกัน FWD และผู้ให้บริการขนส่ง Lalamove เป็นต้น ขณะที่ PwC คาดว่ามูลค่าการ IPO ในตลาดหุ้นฮ่องกงอาจเพิ่มขึ้น 2 เท่าจากปีก่อน แตะ HKD200bn ในปี 66 หลังคาดว่าจะมีบริษัทเทคฯ อย่าง Ant Group หรือ ByteDance เข้าขอจดทะเบียนเช่นกัน
• Xiaomi (1810) บวกเด่นทำจุดสูงสุดในรอบ 6 เดือนวานนี้ หลังมีภาพรถยนต์ไฟฟ้า (EV) ของบริษัท Xiaomi Modena EV ถูกเผนบนโลกออนไลน์ แสดงให้เห็นถึงความคืบหน้าของธุรกิจดังกล่าว จากที่เริ่มต้นลงทุนมาตั้งแต่ปี 64 ขณะที่บริษัทจะเผยงบ 4Q65 ในวันที่ 22 มี.ค. 66 โดยคาดการณ์จาก Bloomberg cons. เผยรายได้อาจหดตัว 13%YoY สู่ RMB287bn หลังยอดส่งมอบสมาร์ทโฟนมีแนวโน้มหดตัวลง ด้าน TP อยู่ที่ HKD13.34

ตลาดหุ้นเวียดนาม

• ตลาดหุ้นเวียดนามหยุดทำการเมื่อวานนี้ เนื่องในเทศกาลตรุษญวน และจะกลับมาเปิดอีกครั้งในวันนี้
• หุ้นปั๊มน้ำมันในเวียดนาม PLX ที่มีสัดส่วน 0.5% ในดัชนี VN 30 ดัชนีอ้างอิงของ DR E1VFVN3001 มีแนวโน้มที่จะได้รับอานิสงส์จากการที่กระทรวงอุตสาหกรรมและกระทรวงการคลังเวียดนามอนุมัติกลไกกำหนดราคาน้ำมันใหม่ โดยอนุญาตให้ผู้จัดจำหน่ายน้ำมันสามารถกำหนดราคาขายปลีกเองได้ ซึ่งคาดว่าจะเป็นปัจจัยบวกต่อกำไรของ PLX ขณะที่โบรกเวียดนามคาดกำไรปี 66 มีแนวโน้มโตถึง 128%YoY

Highlight

Intel (INTC) เผยรายได้ 4Q65 ลดลง 32%YoY สู่ $14bn และเผยผลขาดทุน $661mn ขณะที่ CEO Pat Gelsinger เผยว่าบริษัทยังสามารถดำเนินงานได้ดีตามกลยุทธ์ที่วางไว้ แม้ว่าในปี 66 จะมีความท้าทายระยะสั้น อย่างไรก็ดีคาดการณ์จาก Bloomberg cons. บริษัทมีแนวโน้มที่จะกลับมามีกำไรใน 1Q66 ที่ $1.1bn หลังบริษัทมุ่งที่จะประหยัดต้นทุนอย่างน้อย $1bn ขณะที่ TP อยู่ที่ $31.40

- Advertisement -