ต่างประเทศสัญญาณร้าย แต่บริโภคไทยคาดฟื้นดี 1,670-1,685

มุมมองตลาดหุ้นวันนี้

  • คาด SET Index แกว่งตัวอิงทางลบ : ตลาดได้รับแรงกดดันจากภาพศก.ยุโรปที่อ่อนแอ โดยสะท้อนจากตัวเลขล่าสุดอย่างดัชนียอดขายปลีกเดือนธ.ค. ที่หดตัว 2.7% m-m กอปรกับความกังวลการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของ ECB ซึ่งได้ปัจจัยหนุน ความ Hawkish มาจากยอดสั่งซื้อภาคอุตสาหกรรมของเยอรมนีเดือนธ.ค. ที่แข็งแกร่งเกินคาด ด้านสหรัฐฯ แม้ตลาดจะยังคงรอติดตามถ้อยแถลงของปธ.เฟดในคืนนี้ หลังการเปิดเผยตัวเลขในภาคแรงงานที่แข็งแกร่งเมื่อสุดสัปดาห์ที่ผ่านมา แต่ Dollar Index และผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ 2 ปี ดีดตัวขึ้นไปที่ระดับ 103.6 จุด และ 4.5% ตามลำดับ ซึ่งเป็นปัจจัยกดดันต่อการลงทุนในสินทรัพย์เสี่ยง และกดดันให้ค่าเงินบาทเคลื่อนไหวในทิศทางอ่อนค่าเข้าใกล้ 34 บาทต่อดอลลาร์สหรัฐฯ คาดส่งผลให้เงินทุนต่างชาติไหลออกจากตลาดต่อเนื่อง ในทางกลับกัน หุ้นในกลุ่มส่งออกได้รับอานิสงส์ทางบวกจากค่าเงินบาทที่อ่อนค่าลง ด้านปัจจัยในประเทศมีแรงหนุนจากเงินเฟ้อเดือนม.ค. ที่ขยายตัวในระดับต่ำสุดในรอบ 9 เดือน จากการชะลอตัวของราคาสินค้าในกลุ่มพลังงานและอาหารสด คาดเป็นปัจจัยหนุนต่อการบริโภคเอกชนและเป็นอานิสงส์ทางบวกต่อหุ้นในกลุ่มจับจ่ายใช้สอยและท่องเที่ยว นอกจากนี้ กลุ่มดังกล่าวได้รับสัญญาณบวกตามการฟื้นตัวของการท่องเที่ยวและศก.ไทยในภาพรวม หลังวานนี้กรุ๊ปทัวร์จีนเดินทางเข้าไทยครั้งแรกในรอบ 3 ปี รวมถึงอากาศร้อนที่คาดเป็นปัจจัยหนุนต่อหุ้นในกลุ่มเครื่องดื่ม ห้างสรรพสินค้า เป็นต้น
  • กลยุทธ์ลงทุน: 1) Spending + ท่องเที่ยว: AAI, AAV, AEONTS, CENTEL, CRC, ERW, ITC, KAMART, KISS, PLANB 2) เก็งงบ 4Q65E คาดโตและดีต่อ 1Q66E: AOT, ADVANC, BEM และ 3) ฤดูร้อน: GPSC, HMPRO, ICHI, SAPPE, TACC

ปัจจัยบวก

  • ก.พาณิชย์เผย CPI เดือนม.ค.ขยายตัว 5.02% ต่ำกว่าตลาดคาด และเดือนธ.ค.ที่ระดับ 5.1% y-y และ 5.89%y-y ตามลำดับ ขณะที่ Core CPI ขยายตัว 3.04% y-y ต่ำกว่าตลาดคาด และเดือนธ.ค.ที่ระดับ 3.10% y-y และ 3.23% y-y ตามลำดับ
  • ก.พาณิชย์เผยดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคเดือนม.ค.โดยรวมอยู่ ที่ 51.3 ซึ่งอยู่ในช่วงเชื่อมั่น 2 เดือนต่อเนื่อง และอยู่ในระดับสูงสุดในรอบ 44 เดือน จากศก.ไทยที่ดีขึ้นและมาตรการรัฐ
  • ททท.เผยตั้งแต่วันที่ 1 ม.ค. – 2 ก.พ. นักท่องเที่ยวจีนเดินทางเข้าไทยทั้งสิ้น 99,429 คน และคาดจะมีนักท่องเที่ยวจีนเดินทางเข้าประเทศไทยใน 1Q66 จํานวน 3 แสนคน
  • ติดตามการประชุมครม.ซึ่งจะมีวาระการพิจารณาการปรับเพิ่มวงเงินค่าก่อสร้าง 4,970 ลบ. มอเตอร์เวย์บางปะอิน-โคราช คาดเป็นปัจจัยพยุงหุ้นในกลุ่มก่อสร้าง

ปัจจัยลบ

  • ยุโรปเผยดัชนียอดขายปลีกเดือนธ.ค. หดตัว 2.7% m-m หดตัวรุนแรงกว่าที่ตลาดคาดว่าจะหดตัว 2.5% m-m และพลิกสวนทางจากเดือนก่อนหน้าที่ขยายตัว 1.2% m-m
  • เยอรมนีเผยยอดสั่งซื้อภาคอุตสาหกรรมเดือน ธ.ค. แข็งแกร่งเกินคาด โดยขยายตัว 3.2% m-m สูงกว่าตลาดคาดที่ 2.0% m-m และพลิกสวนทางจากเดือนพ.ย.ที่หดตัว 4.4% m-m เป็นปัจจัยหนุนให้ ECB เดินหน้าปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย
  • บลูมเบิร์กเผยเดลล์ประกาศปลดพนักงานประมาณ 6,650 ตำแหน่ง หลังยอดขายพีซีร่วงลงอย่างรุนแรง นับเป็นบริษัทเทคโนโลยีล่าสุดที่ประกาศปลดพนักงานหลายพันตำแหน่ง
  • IMF เตือนความขัดแย้งในสภาครองเกรสเรื่องเพดานหนี้ อาจส่งให้สหรัฐเสี่ยงผิดนัดชำาระ ซึ่งจะทําให้ดอกเบี้ย สหรัฐฯมีโอกาสพุ่งสูงและกระทบต่อศก.โลก

PICKS OF THE DAY

GPSC BUY

  • เป้าหมาย 71.25/74.00 แนวรับ 67.00/68.50
  • คาด 1065 พลิกกลับมากำไร
  • รับอานิสงส์มาตรการสนับสนุน EV

TACC BUY

  • เป้าหมาย7.00/7.25 แนวรับ 6.55/6.70
  • คาดกำไร 4Q65 ดีขึ้น y-y, q-q
  • อากาศร้อนเครื่องดื่มเย็นขายดี

 

 

- Advertisement -

บทความที่เกี่ยวข้องเพิ่มเติมจากผู้เขียน