ศก.ไทยยังพยุง 1,615-1,630

มุมมองตลาดหุ้นวันนี้

  • คาด SET แกว่งตัว Sideways: ตลาดได้รับ Sentiment ทางลบจากตลาดฝั่งสหรัฐฯ ที่ปิดตัวในแดนลบ ท่ามกลางความกังวลว่าเฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเป็นเวลานานขึ้น และอาจจะส่งผลกระทบต่อศก. รวมถึงความกังวลการเดินหน้าขึ้นอัตราดอกเบี้ยของ ECB หลังข้อมูล CPI เดือนก.พ.จากฝรั่งเศส (+0.9% m-m) และสเปน (+1.0% m-m) สูงกว่าตลาดคาด บ่งชี้ว่าเงินเฟ้อในยุโรปอาจสูงกว่าคาด ทั้งนี้ยุโรปจะรายงานตัวเลข CPI เดือนก.พ.ในวันพรุ่งนี้ (ตลาดคาด +0.5% m-m) นอกจากนี้ผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ 2 ปี ที่ดีดตัวทะลุระดับ 4.8% คาดเป็นอีกแรงกดดันต่อตลาด ขณะที่แรงเทขายของต่างชาติคาดยังไม่แผ่วลง สอดรับกับทิศทางของค่าเงินบาทที่ยังเคลื่อนไหวอ่อนค่าที่ 35 บาทต่อดอลลาร์สหรัฐฯ หลังธปท.เผยดุลบัญชีเดินสะพัดเดือนม.ค.66 ขาดดุล 2 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ ในทางกลับกันด้วยสกุลเงินท้องถิ่นที่อ่อนค่าคาดเป็นปัจจัยหนุนต่อกลุ่มส่งออก นอกจากนี้ทางฝ่ายยังเชื่อมั่นต่อภาพ ศก.ไทยและการบริโภคที่อยู่บนทิศทางการฟื้นตัวสะท้อนจากการบริโภคและการลงทุนภาคเอกชนที่กลับมาดีขึ้น ผ่านการกระตุ้นจากมาตรการรัฐ คาดเป็นอานิสงส์ทางบวกต่อหุ้นในกลุ่มที่ฟื้นตัวตามศก.และการบริโภค ขณะที่การเลือกตั้งยังคงต้องรอติดตามวันยุบสภา เพื่อความแน่นอนของการเลือกตั้ง
  • กลยุทธ์ลงทุน: 1) เงินบาทอ่อนค่า: HANA, KCE, SAPPE, STA 2) Defensive+Dividend: SAT, SCB, TISCO และ 3) ศก.ไทยฟื้น+บ.รัฐ: AEONTS, AMATA, BBL, BJC, BRI, CENTEL, ERW, ICHI, ORI, OSP, PRM

ปัจจัยบวก

  • ครม.มีมติอนุมัติโครงการลงทะเบียนเพื่อสวัสดิการแห่งรัฐรอบใหม่ โดยตั้งเป้าว่าจะเริ่มจ่ายเงินงวดแรกในวันที่ 1 เม.ย.
  • ธปท.เผยเดือนม.ค. 2566 ศก.ไทยปรับตัวขึ้นดีต่อเนื่องจากเดือนก่อน ทั้งการบริโภคและการลงทุนภาคเอกชนที่ กลับมาดีขึ้น ผ่านการกระตุ้นจากมาตรการรัฐ ขณะที่เดือนก.พ.มีแนวโน้มฟื้นตัวต่อเนื่อง

ปัจจัยลบ

  • สศอ.เผยดัชนี MPI เดือนพ.ค. อยู่ที่ 99.82 หดตัว 4.35% y-y จากอุปสงค์ต่างประเทศที่อ่อนแอลง เนื่องจากสภาวะศก.โลกยังคงเปราะบาง ส่งผลกระทบต่อภาคการส่งออกของไทย
  • ธปท.เผยดุลบัญชีเดินสะพัดเดือนม.ค.66 ขาดดุล 2 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ กดดันให้ค่าเงินบาทเคลื่อนไหวในทิศทางอ่อนค่าต่อเนื่อง
  • OMB ของทำเนียบขาวออกคำสั่งให้หน่วยงานของรัฐบาลกลางลบติ๊กต็อกออกจากอุปกรณ์ทุกชนิดของรัฐบาล ภายใน 30 วัน หลังสหรัฐฯ ยกระดับการตรวจสอบติ๊กต็อกของบริษัทไบต์แดนซ์ จากจีนจากข้อวิตกด้านความมั่นคง

PICKS OF THE DAY

AEONTS BUY

  • แนวรับ 197.00/200.00 เป้าหมาย 208.00/212.00
  • การจับจ่ายเพิ่มสูงขึ้น: ได้ประโยชน์จากการจับจ่ายที่เพิ่มสูงขึ้น ทั้งจากการเปิดประเทศ และมาตรการกระตุ้นต่างๆ  ของรัฐบาลอย่างชอปดีมีคืน และเราเที่ยวด้วยกัน
  • ต้นทุนทางการเงินต่ำกว่า: ด้วยการสนับสนุนจากบริษัทแม่ซึ่งเป็นสถาบันการเงินขนาดใหญ่ของญี่ปุ่น ทำให้ AEONTS มีต้นทุนทางการเงินถูกกว่าคู่แข่ง ซึ่งจะทำให้ได้รับผลกระทบจากทิศทางอัตราดอกเบี้ยขาขึ้นน้อยกว่าคู่แข่ง

CENTEL BUY 

  • แนวรับ 55.00/56.00 เป้าหมาย 58.00/60.00
  • นักท่องเที่ยวเข้าไทยเพิ่มมากขึ้นต่อเนื่อง: นักท่องเที่ยวเดินทางเข้าไทยเพิ่มมากขึ้นต่อเนื่องนับตั้งแต่ต้นปีเป็นต้นมาเฉลี่ยที่ราวเดือนละ 2 ล้านคน อีกทั้งจีนเปิดประเทศเร็วกว่าคาดทำให้คาดนักท่องเที่ยวจีนจะเดินทางเข้าไทยมากขึ้น m-m
  • ตลาดมีโอกาสปรับประมาณการขึ้น: มีแนวโน้มที่ตลาดและทางฝ่ายจะปรับประมาณการกำไรปี 66 ขึ้นจากงบที่ออกมาดีกว่าตลาดและทางฝ่ายคาดมากจากธุรกิจโรงแรมที่ฟื้นตัวแรงชดเชยอาหารที่ถูกกดดันจากราคาวัตถุดิบที่ปรับขึ้นแม้ SSSG ฟื้นตัวได้ดี และนักท่องเที่ยวจีนที่เดินทางเข้ามาเร็วกว่าคาด
- Advertisement -

บทความที่เกี่ยวข้องเพิ่มเติมจากผู้เขียน