บล.บัวหลวง: 22/11/66

รอบด้านตลาดหุ้น: น้ำมันลง ค่าแรงขึ้น สวรรค์ของค้าปลีก

สรุปภาพตลาดวานนี้

SET บวกเช้า ก่อนปรับลงมาบ่ายเกือบปิดเสมอตัว โดย AOT ถูกขายทำกำไรหลังงบออก ตามมาด้วยกลุ่ม Defensive อื่นๆ เช่น ADVANC BEM ขณะที่หุ้นบวก กลุ่มคอมเมิร์ช GLOBAL CPAXT CPALL OR BJC และพลังงาน-ปิโตรเคมี PTT PTTEP IVL SCC ส่วนหุ้นบวกแรง JKN BYD FORTH JPARK JTS MENA PSG

ภาพตลาดและแนวโน้ม

เมื่อวานตลาดหุ้นไทยบวกในกรอบแคบ โดยมีภาพลดช่วงบวกลงช่วงบ่าย ทั้งนี้ปัจจัยในประเทศที่มีการเคลื่อนไหว ได้แก่ ผู้จัดการ ตลท.จะออกมาแถลงพร้อมเผยมาตรการคุมช็อตเซลหลายข้อ แต่ยังไม่ใช้เกณฑ์ห้ามโยนบิด-ดัมพ์ราคา (Uptick Rule), ครม.เห็นชอบ TESG Fund ลดหย่อนภาษี

ส่วนปัจจัยด้านเศรษฐกิจ การเมือง และพื้นฐาน บจ.ดูจะยังไม่ได้มีประเด็นใหม่ ยกเว้นการเร่งงานตามคำสั่งนายก เช่น ขีดเส้น DSI จัดการคดี STARK MORE และจับหมูเถื่อน

พร้อมทั้งให้ รมต.แรงงาน เร่งปรับขึ้นค่าแรงตามฝีมือ 54 สาขาอาชีพ (ควรจะบวกต่อกลุ่มค้าปลีก สินค้าบริโภค แต่ราคาหุ้นยังไม่ค่อยตอบรับ ส่วนรับเหมา น่าจะกระทบกลับบวกได้ดีกว่า)

จากโมเมนตั้มตลาดหุ้นไทยที่ยังเป็นไปตามคาด คือ ยืนเหนือ 1,400 จุดได้ เรายังคงคาดกรอบการเคลื่อนไหวของดัชนี SET สัปดาห์นี้ Sideways up 1,400 จุด ถึง 1,430/1,450 จุด…

หุ้นแนะนำวันนี้ : CPALL  CBG

ปัจจัยที่ต้องติดตาม

• รมต.แรงงาน รับลูกนายกฯ เตรียมเสนอ คกก.ไตรภาคี 8 ธ.ค.นี้ เพื่อเคาะอัตราค่าแรงขั้นต่าใหม่ ก่อนจะเสนอ ครม.ในการประชุม 12 ธ.ค.นี้
• การประชุม โอเปกพลัส 26 พ.ย.นี้ อาจจะมีการปรับลดกำลังการผลิตเพิ่ม หลังจากผลประชุมครั้งก่อนมีมติลดกำลังการผลิต 3.66 ล้านบาร์เรลต่อวันไปถึงสิ้นปี 67
• นายกฯ ขีดเส้น DSI หาตัวการใหญ่ STARK MORE และตัวการนำเข้าหมูเถื่อน มาให้ได้กายในกลางสัปดาห์หน้า
• CME FED watch tool คาดเฟดจะคงดอกเบี้ยในการประชุม เดือน ธ.ค.
• ภาวะเศรษฐกิจในภูมิภาคนี้ยังคงเห็นภาพของการชะลอตัว

Global Investing Brief : NVDA เผยกำไรโตดีกว่าคาด ด้าน TSLA เตรียมบุกตลาดอินเดียปีหน้า

ตลาดหุ้นสหรัฐฯ

• เมื่อคืนวานนี้ 3 ดัชนีหลักสหรัฐฯ ย่อตัวราว 0.2-0.6 หลังมีการเผยรายงานการประชุม Fed เมื่อวันที่ 31 ต.ค.-1 พ.ย. ซึ่งระบุว่า Fed อาจจำเป็นต้องปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย หากเงินเฟ้อยังคงไม่เป็นไปตามเป้าหมาย ขณะที่หุ้น NVDA -1% แม้บริษัทจะเผยงบเดือน ส.ค.-ต.ค. 66 (F3Q67) ดีกว่าที่ตลาดคาด โดยรายได้โต 205.5%YoY สู่ $18.1bn และ กำไรโต 588.2%YoY สู่ $10bn แต่บริษัทคาดว่างบในไตรมาสหน้า จะได้รับผลกระทบจากข้อบังคับของสหรัฐฯ ที่จำกัดการส่งออกชิปไปยังจีน (สัดส่วนรายได้ราว 20%) อย่างไรก็ดีเรามองเป็นผลกระทบที่จำกัด หลัง NVDA มีแผนเปิดตัวชิป 3 รุ่นใหม่ โดยได้ลดความสามารถบางด้านลงเพื่อให้สอดคล้องกับกฎข้อบังคับใหม่ของสหรัฐฯ โดยสามารถศึกษาเพิ่มเติมได้ในรายงาน “Nvidia ลุ้นกำไรโตแกร่ง บุกตลาด CPU ท้าชน Intel AMD” เมื่อ 16 พ.ย. 66
• Tesla (TSLA) ได้บรรลุข้อตกลงในการเริ่มนำรถ EV ออกวางขายในอินเดียภายในปีหน้า โดยบริษัทมีแผนทุ่มเงินราว $2bn ในการตั้งโรงงานผลิตรถในอินเดียด้วยเช่นกัน ทั้งนี้บริษัทจะเผยรายละเอียดต่างๆ อย่างเป็นทางการอีกครั้งในเดือน ม.ค. 67 เราจึงมองเป็นปัจจัยหนุนยอดขายรถของบริษัทในระยะข้างหน้า ด้าน Bloomberg cons. เผยอาจหนุนรายได้ปี 67 ของ TSLA ให้โตราว 21.3%YoY สู่ $118.2bn พร้อมให้ TP ที่ $255 (upside 5.7%)
• ทั้งนี้ ตลาดหุ้นสหรัฐฯ จะปิดทำการในวันที่ 23 พ.ย. 66 เนื่องในวันขอบคุณพระเจ้า และจะเปิดทำการครึ่งวันในวันที่ 24 พ.ย. 66 ตั้งแต่เวลา 21.30 -1.00 น. ตามเวลาไทย โดยจะกลับมาเปิดทำการปกติอีกครั้งในวันที่ 27 พ.ย. 66

ตลาดหุ้นฮ่องกง

• เมื่อวานนี้ดัชนี Hang Seng ย่อ 0.3% กดดันโดย Xiaomi (1810) -4.9% และ NetEase (9999) -2% ขณะที่รัฐบาลจีนได้สั่งให้ธนาคารพาณิชย์ให้ความช่วยเหลือด้านเงินทุนแก่บริษัทอสังหาฯ โดยเรียกร้องว่าสถาบันการเงินต่างๆ จะต้องปฏิบัติต่อบริษัทอสังหาฯ ภาคเอกชนและบริษัทของรัฐบาลอย่างเท่าเทียม เราจึงมองว่าภาคอสังหาฯ จีน จะมีแนวโน้มฟื้นตัวมากขึ้นนับจากนี้
• BYD (1211) เตรียมเปิดตัว BYD J7 รถโดยสาร EV ขนาดกลางในญี่ปุ่น ซึ่งมีราคาเปิดตัวที่ 36.5 ล้านเยน หรือ ราว 8.67 ล้านบาท โดยรถรุ่นดังกล่าวจะเปิดให้จองครั้งแรกวันที่ 1 ม.ค. 67 และจะเริ่มส่งมอบในปี 68 โดย Bloomberg cons. เผยอาจหนุนรายได้ปี 68 ของ BYD ให้โตราว 18.9%YoY สู่ RMB932.2bn พร้อมให้ TP ที่ HKD354.42 (upside 46.3%)

ตลาดหุ้นเวียดนาม

• ดัชนี VN ปิดบวก 0.6% เมื่อวานนี้ นำโดย BID +1.9% และ VCB +0.6% หลังเวียดนามเผยยอดส่งออกช่วงครึ่งแรกของเดือน พ.ย. 66 โต 6.4%YoY แตะ $14.7bn เราจึงมองเป็นปัจจัยหนุนต่อ GDP เวียดนามปีนี้ โดยโบรกเวียดนามเผยว่า GDP ปีนี้ อาจโตราว 5%YoY
• PNJ ที่มีน้ำหนักราว 9.3% ในดัชนีอ้างอิงของ DR FUEVFVND01 เผยกำไรเดือน ต.ค. 66 โต 32%YoY สู่ VND193bn ดีกว่าที่ตลาดคาด หนุนจากยอดขายทองคำแท่ง (สัดส่วนราว 30% ของรายได้) ที่โต 31%YoY ขณะที่อัตรากำไรขั้นต้นเดือน ต.ค. 66 อยู่ที่ 18.8% เพิ่มขึ้นจากช่วงเดียวกันของปีที่แล้วที่ 17% หลังบริษัทได้หันมาเน้นขายสินค้าที่มีมาร์จิ้นสูง เช่น เครื่องประดับเพชร เป็นต้น โดยเราเชื่อกำไร 4Q66 ของ PNJ จะโตมากกว่าไตรมาสก่อน เนื่องจากเป็นช่วงที่คนเวียดนามมักจัดงานแต่งงาน ซึ่งคาดว่าจะเป็นปัจจัยหนุนยอดขายเครื่องประดับ

หุ้นเด่นประจำวัน : Taiwan Semiconductor (TSM.US)

• TSM เผยแผนตั้งโรงงานผลิตชิปในญี่ปุ่น (ปัจจุบันมีโรงงานผลิตชิปในญี่ปุ่นอยู่ระหว่างการก่อสร้างแล้ว 1 แห่ง) โดยโรงงานดังกล่าวจะใช้สำหรับการผลิตชิปขนาด 3 นาโนเมตร ซึ่งเป็นชิปที่จัดอยู่ในกลุ่มชิปขั้นสูง (iPhone 15 ใช้ชิปดังกล่าว)
• แม้จะยังไม่ได้มีการเผยกรอบเวลาที่ชัดเจนสำหรับแผนการสร้างโรงงานดังกล่าว แต่เรามองบวกต่อแผนขยายโรงงานในครั้งนี้ ซึ่งถือเป็นสัญญาณบ่งชี้ว่าอุปสงส์ชิปขั้นสูงยังคงแข็งแกร่ง

- Advertisement -