บล.กสิกรไทย:

SJWD กำไร 4Q23 ที่โดดเด่นจะทำให้กำไรปี 2023 ทำสถิติสูงสุดใหม่

  • คาดว่า SJWD จะรายงานกำไร 4Q23 ที่ 228 ลบ. เพิ่มขึ้น 102% YoY และ 63% QoQ ซึ่งจะทำให้กำไรปี 2023 ทำสถิติสูงสุดใหม่ที่ 728 ลบ.
  • แนวโน้มธุรกิจปี 2024 สดใส เราเชื่อว่ากำไรของบริษัทฯ จะยังคงเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องตั้งแต่ 1-4Q24 และกำไรปี 2024 จะทำสถิติสูงสุดใหม่ที่ 1.25 พันลบ. เพิ่มขึ้น 72% YoY นอกเหนือจากการเติบโตจากภายในของธุรกิจหลักหลายประเภทอย่างธุรกิจที่เกี่ยวข้องกับยานยนต์ ห้องเย็น และคลังสินค้า GG ท่ามกลางความต้องการรถยนต์ EV ที่เพิ่มขึ้นสำหรับธุรกิจแรกและคลังสินค้าใหม่สำหรับ 2 ธุรกิจถัดมาแล้ว
  • ธุรกิจที่ SJWD ได้ลงทุนใหม่ 2 ธุรกิจในเดือน ก.พ. (ANI และ SWIFT) จะช่วยหนุนความคาดหวังของเรา ยิ่งไปกว่านั้น การลงทุนเพิ่มเติมที่อาจเกิดขึ้นในครึ่งหลังของปี 2024 ไม่เพียงแต่จะช่วยขับเคลื่อนการเติบโตใหม่ให้กับ SJWD เท่านั้น แต่ยังทำให้เกิด upside ต่อประมาณการล่าสุดของเราอีกด้วย ทั้งนี้ SJWD ตั้งเป้าการเติบโตของรายได้ปี 2024 ที่ 12% เทียบกับประมาณการปัจจุบันของเราที่ 7%
  • คงคำแนะนำ “ซื้อ” SJWD และ TP ที่ 17.50 บาท แนวโน้มกำไรรายไตรมาสที่เพิ่มขึ้นจาก 4Q23 จนถึงอย่างน้อย 4Q24 จากการเติบโตของธุรกิจหลักและข้อตกลง M&A จะเป็นปัจจัยกระตุ้นหลักสำหรับราคาหุ้น

 

- Advertisement -

บทความที่เกี่ยวข้องเพิ่มเติมจากผู้เขียน