บล.กรุงศรีฯ:
KSS Strategist Comment BBIK Update (BBIK TB, NEUTRAL, TP Bt46) Key takeaways from analyst meeting โทนเป็นกลาง / NEUTRAL
- Backlog สิ้นสุด 1Q24 +11%q-q สู่ระดับ Bt960m (+11% qoq) จากการเพิ่มขึ้น Backlog ฝั่ง JV
- บริษัทสรุปสาเหตุที่ทำให้เกิดผลกระทบอุตสาหกรรมที่ชะลอลงต่อผลประกอบการหลัก ๆดังนี้
(i) ไม่สามารถขยับสู่ตลาดที่ยังมีความต้องการสูงมาชดเชยผลกระทบได้ทัน
(ii) ประสิทธิภาพในการบริหารจัดการทรัพยากรให้สอดคล้องความต้องการที่อ่อนลง (บริษัทและการ Training บุคลากรเพื่อรับมือกับสถานการณ์)
- แนวโน้ม 2Q24’s ยังฟื้นตัวจำกัด. ภาพรวมอุตสาหกรรมยังอยู่ในช่วงรอยต่อคล้ายงวด 1Q24 อย่างไรก็ตาม ทางบริษัทคาด/ตั้งเป้าหมายการกลับมาเติบโตสูงอีกครั้งนับจาก 2H24 หลังเริ่มเห็นสัญญาณงานเริ่มกลับมา
Comment
เราชอบที่บริษัทวางแนวทางชัดเจนในการแก้ไขปัญหาที่เกิดในช่วง 1Q24 ทั้งนี้ เราเชื่อว่าปัญหาต่างๆ มีแนวโน้มดีขึ้นตั้งแต่ปลาย 2Q24 อย่างไรก็ตาม ช่วงรอยต่อ 2Q24 ที่การฟื้นตัวคาดหวังได้ไม่มาก ยังน่าจะทำให้หุ้นขาดปัจจัยเร่ง ดังนั้น เราคงคำแนะนำ Neutral ตามเดิมก่อน
- Advertisement -
