บล.กรุงศรีฯ:
เก่งหลังเกมส์ สรุปประเด็น SET วันที่ 4/7/24 🟡
SET Index ปรับขึ้น +6.34 จุด +0.49% ปิดที่ 1301.04 จุด มีหุ้นที่ปรับขึ้น 289 ตัว และ ปรับลง 174 ตัว โดยปรับขึ้นสอดคล้องกับตลาดหุ้นฝั่งเอเชียเหนือและเอเซียตะวันออกเฉียงใต้ที่ปรับขึ้นโดยส่วนใหญ่ โดยมีประเด็นบวกคือ อัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐที่ปรับลงเร่งวานนี้ โดยวันนี้มูลค่าการซื้อขายโดยรวมอยู่ที่ 2.94 หมื่นล้านบาท โดย Sector ที่ปรับขึ้นหนุนดัชนีหลักๆ คือ กลุ่มชิ้นส่วน DELTA KCE HANA กลุ่มค้าปลีก CRC, CPAXT กลุ่มธนาคาร KBANK ฯลฯ กลุ่มที่กดดัชนีหลักๆคือ กลุ่ม Packaging อาทิ SCGP ฯลฯ
โดยหุ้นที่เคลื่อนไหวโดดเด่นคือ
CRC +5.93%
ราคาหุ้นปรับขึ้นเด่น คาดมาจาก 2 ปัจจัย 1.)ราคาหุ้นที่ผ่านมาปรับลงมาก-28%ytd (เทียบกับกลุ่มค้าปลีก -9%) 2.) เริ่มเห็นสัญญาณ sssg มิ.ย.24 ฟื้นตัว0-1%จาก พ.ค.ที่-1-2% อานิสงส์จาก ธุรกิจห้างในไทยยอดขายฟื้นจากการจัดโปร, ทยอยเปิดพื้นที่เซ็นทรัลชิดลมและจำนวนวันหยุดสุดสัปดาห์ที่มากกว่าปีก่อน และ ธุรกิจเวียดนามมียอดขายติดลบน้อยลงหนุนจากกลุ่มอาหาร มุมมองเรายังให้น้ำหนักการฟื้นตัวของกำไรจะอยู่ใน 2H24F ตาม sssgที่ค่อยกลับมาบวกได้หลังหลายสาขาใหญ่จะทยอย renovate เสร็จ บวกกับธุรกิจในเวียดนามฟื้นตัว แนะนำ ซื้อลงทุน โดยเชื่อว่าราคาหุ้นปัจจุบันถูกมากแล้วซื้อขาย trailing pe 22.2x ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยในอดีต -2sd
DELTA +2.11% KCE +4.19% HANA +3.78%
กลุ่มชิ้นส่วนปรับขึ้นมีจิตวิทยาบวกหนุนจาก 1.) หุ้น Semiconductor ต่างประเทศปรับขึ้น NVDIA +4.57% ฯลฯ 2.)ตัวเลขการส่งออกของเกาหลีใต้และไต้หวันเดือนล่าสุดยังมีภาพเติบโต โดยเฉพาะกลุ่มชิ้นส่วนสินค้าอิเล็กทรอนิกส์ เรามองกระแสความต้องการใช้ Artificial Intelligence ที่ได้รับแรงหนุนจากระบบ Copilots และการเปิดตัว Apple Intelligence
GULF +0.62% CKP +0%
กลุ่มโรงไฟฟ้าปรับขึ้นมีจิตวิทยาบวกหนุนจาก 1.) เงินบาทแนวโน้มแข็งค่า อยู่ที่ 36.6 ผสานกับทิศทาง Bond Yields โลกและไทยที่เป็นขาลง ล่าสุด Bond Yields 10 ปีไทยอยู่ที่ 2.70% (โซนต่ำสุดรอบ 2 เดือน) มองเป็นบวกต่อหุ้นกลุ่มโรงไฟฟ้า เรามองบวกต่อ GULF(TP24F-45.5) กำไรปกติ 2Q24F โต y-y และระยะสั้นมีจิตวิทยาบวกราคาก๊าซปรับตัวลดลงต่อเนื่อง ทำจุดต่ำสุดในรอบ 1.5 เดือน และ CKP (TPBt4.50) งบ 2Q2024 แกร่ง และมีจิตวิทยาบวกปริมาณฝนที่สูงขึ้นกรมอุตุนิยมวิทยา คาดว่า ประเทศไทยจะเข้าสู่ภาวะลานีญาในช่วงเดือน ก.ค. – ก.ย. และ ต่อเนื่องไปม.ค.- มี.ค. ปีหน้า โดยเฉพาะเดือน ก.ค. นี้คาดว่าจะมีปริมาณฝนสูงกว่าค่าปกติ
AOT +0.89% MINT +2.54%
มีจิตวิทยาบวกจาก 1.) Government Stimulus: รัฐบาลเปิดเผยถึงมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจ หลักคือ การผลักดันนักท่องเที่ยวเพิ่มจากเป้าหมายปี 2024F เดิมอีก 1 ล้านคนสู่เป้าหมายใหม่ 36.7 ล้านคน และกำลังหามาตรการหนุนนักท่องเที่ยวอยู่นาน+จับจ่ายเพิ่มขึ้น บวกต่อภาคธุรกิจท่องเที่ยวไทย ยังมองบวกต่อ AOT (TP24F-68) MINT (TP24F-42.0)
TU +0.68%
ปรับขึ้นแรงหนุนจากคาดกำไรปกติโตต่อเนื่อง q-q คาด Core profit เพิ่มขึ้นต่อเนื่อง q-q จาก รายได้ และ GPM คาดรายได้ 3.5 หมื่นลบ. (+5%y-y, +8%q-q) เพิ่มขึ้นทุกธุรกิจ คงประมาณการกำไรปี 24F 5.6 พันลบ พลิกจากขาดทุน 1.4 หมื่นลบ. คงคำแนะนำ Trading buy, TP17.00
