สวัสดีปีใหม่ 2025 / 1,395-1,415

SET ลุ้นปรับตัวขึ้น: หวังแรงหนุนจากตัวเลข Caixin PMI จีน ภาพบวกในภาคการท่องเที่ยว และปรากฏการณ์ Santa Rally ที่ยังเหลือรูมให้ SET ปรับตัวขึ้นต่ออีกราว 14 จุด

กลยุทธ์การลงทุน

  1. ท่องเที่ยว + Spending: AEONTS, AOT, AU, BH, CPW, CRC, KTC, MBK, OKJ, SYNEX,
    TIDLOR, TRUE
  2. SET50/100 รอบ 1H68: BANPU, CCET, COM7, SAWAD, COCOCO, JTS, PR9
  3. ราคาน้ำมันดิบขึ้น : SPRC, BCP , PTT
  4. Selective: BTS, SCB, TISCO, TTB, VGI
  • PMI จีนดีกว่าคาด จับตา Calxin PMI ต่อ : โดยตัวเลข Composite PMI เดือน ธ.ค. 67 ออกมาที่ 52.2 จุด เพิ่มขึ้นจากเดือนก่อนที่ 50.8 จุด และทำจุดสูงสุดใหม่ในรอบ 9 เดือน โดยแรงหนุนหลักมาจากการฟื้นตัวของ Non-Manufacturing PMI เดือน ธ.ค.67 ที่ออกมาที่ 52.2 จุด ซึ่งเป็นตัวเลขที่มากที่สุดในรอบ 9 เดือนเช่นกัน ด้านตัวเลข Manufacturing PMI เดือน ธ.ค. 67 ออกมาที่ 50.1 จุด ลดลงจากเดือน พ.ย.67 ที่ 50.3 จูด กลับมาชะลอตัวลงอีกครั้งหลังเร่งตัวขึ้นได้ต่อเนือง 3 เดือนติดต่อกัน โดยรวมสะท้อนภาพการฟื้นตัวของกำลังซื้อในภาคบริการที่โดดเด่นผลักดันราคาน้ำมันดิบ WTI ขึ้นใกล้ระดับ $72 ต่อบาร์เรล วันนี้จับตาตัวเลข Caixin Manufacturing PMI ต่อ คาดจะออกมาที่ 51.6 จุด เพิ่มขึ้นจากเดือนก่อนที่ 51.5 จุด หากออกมาตามคาดสวนทางกับตัวเลขของรัฐบาลอาจชี้นำสัญญาณบวกให้ ราคาน้ำมันดิบตลาดหุ้นจีน รวมถึงตลาดหุ้นในเอเชีย
  • ท่องเที่ยวคึกครื้น เศรษฐกิจไทยคึกคัก : โฆษกสำนักนายกฯเผย ตัวเลขนักท่องเที่ยวต่างชาติเข้าไทยสะสมตั้งแต่ 1 ม.ค. 67 ถึง 29 ธ.ค. 67 รวบอยู่ที่ 35.32 ล้านคน บรรลุเป้านักท่องเที่ยวที่ 35 ล้านคน สร้างรายได้เข้าไทยกว่า 1.66 ล้านล้านบาท โดยนักท่องเที่ยว อันดับ 1 ยังคงเป็นจีน รองลงมา คือ มาเลเซีย และ อินเดียตามลำดับ ส่วนในปี 68 ททท.ตั้งเป้าดึงนักท่องเที่ยวเข้าไทยแตะ 40 ล้านคน ผ่านโครงการ Amazing Thailand Grand Tourism & Sports Year 2025 ที่ผลักดันการท่องเที่ยวควบคู่กับการจัดการแข่งขันซีเกมส์ เป็นบวกต่อหุ้นกลุ่มท่องเที่ยว ขนส่ง และ ค้าปลีก
  • สองวันสุดท้ายก่อนบาย Santa Rally: ตามสถิติย้อนหลัง 10 ปี SET มีโอกาสกว่า 70% ที่จะปรับตัวขึ้น 1.96% ในช่วงปรากฏการณ์ Santa Rally (5 วันทำการสุดท้ายของปี+ 2 วันทำการแรกของปีถัดไป) ช่วง 5 วันทำการที่ผ่านมา SET ปรับตัวขึ้นมาเพียง 13.3 จุด (+0.95%) SET จึงมีโอกาสปรับตัวขึ้นอีกราว 14 จุด(+1%) ในช่วง 2 วันทำการแรกของปี

PICKS OF THE DAY

AEONTS BUY

  • เป้าหมาย 131.00 / 134.50 แนวรับ 126.00
  • เข้าฤดูกาลจับจ่าย และจะได้ผลดีจาก Easy E-Receipt: ช่วงไตรมาส 4 จะเป็นช่วงที่มีการจับจ่ายสูง คาดว่าจะทำให้ยอดใช้จ่ายผ่านบัตร รวมไปถึงการปล่อยสินเชื่อของ AEONTS เพิ่มสูงขึ้น และจะได้ประโยชน์จากโครงการ Easy E-Receipt หนุนโมเมนตั้มต่อ เนื่องใน 1Q68
  • ได้ประโยชน์จากมาตรการแก้หนี้: มาตรการแก้หนี้ต่าง ๆ ที่ออกมาจะทำให้ลูกหนี้มีความสามารถในการชำระหนี้เพิ่มมากขึ้น ซึ่งจะส่งผลดีต่อการชำระหนี้ให้กับผู้ประกอบการ และทำให้ NPL ในระบบลดต่ำลง

AOT BUY

  • เป้าหมาย 61.00 / 62.00 แนวรับ 59.00
  • 1Q68 การดำเนินงานดีตามท่องเที่ยว: 1Q68 (ต.ค. – ธ.ค. 67) เป็น high season นักท่องเที่ยว 2M4Q67 โต 21.5% ที่ 5.83 ล้านคน และสะสมถึง 27 ธ.ค. ที่ 35.05 ล้านคน สอดคล้องกับผู้โดยสารระหว่างประเทศ(เข้าออก)ของ AOT ใน 2M1Q68 โต 23.3% ที่ 13.06 ล้านคน และ 1-21 ธ.ค. +23.8% ทำให้แนวโน้มการดำเนินงานยังฟื้นตัวได้ดีต่อเนื่อง
  • ปี 2568 นักท่องเที่ยวยังโตและอาจมีปัจจัยบวกเพิ่ม: 2Q68 ยังเป็น high season ต่อเนื่อง ประกอบกับ ททท. ตั้งเป้าปี 2568 มีนักท่องเที่ยวต่างชาติที่ 39-40 ล้านคน โตจากปี 2567 ที่ใกล้ 36 ล้านคน และยังมีปัจจัยบวกจากการเปิดประมูลผู้ให้บริการภาคพื้น/คาร์โก้รายที่ 3 ต้นปี 2568 และการเก็บค่า Transit/ Transfer ที่ไม่เคยเก็บ และขึ้นค่าบริการผู้โดยสารขาออก (PSC) น่าจะมีความชัดจนมาขึ้นจากกรมการบินพลเรือน
- Advertisement -

บทความที่เกี่ยวข้องเพิ่มเติมจากผู้เขียน