เราคาดกรอบ SET ได้รับแรงกดดันเพิ่มเติมหลังประธานศาลรัฐธรรมนูญ แถลง!

  • เราคาดกรอบ SET ได้รับแรงกดดันเพิ่มเติมหลังประธานศาลรัฐธรรมนูญ แถลงว่าคดียุบพรรคก้าวไกล และ คดีพิจารณาหลักฐานคดีจริยธรรมนายกฯ มีแนวโน้มได้ข้อสรุปก่อนเดือน ก.ย. 2024 หรือ นับจากนี้อีกเกือบ 2 เดือน เพิ่มแรงกดดัน Overhang ทางการเมืองต่อ SET Index
  • ในขณะที่ Uptick rule ที่มีการเริ่มใช้ในเดือนก.ค. 2024 ทำให้เริ่มเห็นแรงซื้อจากนักลงทุนต่างชาติบ้างในรอบหลายสัปดาห์ อย่างไรก็ดี SET Index ก็ยังคงอยู่ภายใต้แรงกดดันจากประเด็นทางการเมืองดังกล่าว
  • กลยุทธ์การลงทุนยังคงเน้นเทรดดิ้งกลุ่ม Mid-Small cap ที่ภาพรวมกำไร 2Q, 2H24 แข็งแกร่ง รวมถึงหุ้น Global play (Exports / Commodities) และ Defensive play (ICT / Hospital)
  • เราแนะนำ KLINIQ ITC TU GFPT HANA CPF TFG ADVANC
  • ส่วน Domestic play ที่เรามองว่าหุ้นที่ราคาปรับตัวลงมาพอสมควรและมีมูลค่าหุ้นที่น่าสนใจ (Undemanding Valuation) ได้แก่ CRC LH BBL HMPRO ซึ่งเรามองเป็นการ DCA เพื่อรอการฟื้นตัวใน 4Q24 (เน้นสะสมช่วงปลาย 3Q24)

หุ้นแนะนำ

  • BJC
    • Trading BJC หลังราคาปรับตัวลดลงมาพอสมควร และ BigC ปรับกลยุทธ์การทำธุรกิจจากเดิมที่เน้นอัตรากำไรมาเป็นการเน้นเพิ่มยอดขายรวมทั้งมีการจัดโปรโมชั่นเชิงรุกและแคมเปญลดราคาน่าจะทำให้ปริมาณการขายและส่วนแบ่งทางการตลาดเพิ่มสูงขึ้น โดย อัตราการเติบโตของยอดขายสาขาเดิม (SSSG) มีแนวโน้มดีขึ้นจาก -3% ในเดือนเม.ย.-พ.ค. 2024 เป็น +2% ในเดือนมิ.ย. 2024
    • ซึ่งประเด็นดังกล่าวอาจทำให้ EPS เติบโตได้สูงกว่าคาดและน่าจะช่วยทำให้อัตราการเช่าพื้นที่เฉลี่ยและรายได้ค่าเช่าเพิ่มสูงขึ้นเช่นกัน
    • (Take profit : 21.30 / Stop loss : 20.20)
  • ICHI
    • เราคาดว่า ICHI จะทำกำไรสุทธิสูงสุดในรอบ 9 ปีใน 2Q24 จากยอดขายในประเทศที่เพิ่มขึ้นและ GPM ที่สูงขึ้น
    • ICHI มีแผนจะใช้เงินลงทุน 460 ล้านบาทเพื่อขยายกำลังการผลิตอีก 200 ล้านขวด/ปีหรือคิดเป็น 13% ของกำลังการผลิตในปัจจุบันที่ 1,500 ล้านขวด/ปี โดยเราเชื่อว่าการขยายกำลังการผลิตจะช่วยให้ ICHI ได้ประโยชน์จากความต้องการสินค้าที่เพิ่มขึ้นเนื่องจากบริษัทมีอัตราการใช้กำลังการผลิตอยู่ที่ 77% ใน 1Q24
    • (Take profit : 17.40 / Stop loss : 16.60 )

Daily Global Market 3 กรกฎาคม 2024

In News:

  • ตลาดหุ้นสหรัฐ ดัชนี S&P 500 ปิดตลาดวันอังคารที่ระดับสูงกว่า 5,500 เป็นครั้งแรก โดยได้รับแรงหนุนจากการพุ่งขึ้นของหุ้น Tesla และความคาดหวังเกี่ยวกับการปรับลดอัตราดอกเบี้ย หลังจากประธาน FED แสดงความพอใจต่อความคืบหน้าในการควบคุมเงินเฟ้อ
  • นาย Jerome Powell ประธาน FED แสดงความพอใจต่อความคืบหน้าเกี่ยวกับเงินเฟ้อในช่วงปีที่ผ่านมา แต่ยังคงต้องการเห็นความคืบหน้ามากขึ้นว่า เงินเฟ้อกำลังปรับตัวลงสู่ระดับ 2% อย่างยั่งยืน ก่อนที่จะเริ่มต้นผ่อนคลายนโยบายการเงิน
  • ด้าน FedWatch Tool ของ CME Group ชี้ว่า นักลงทุนคาด FED จะปรับลดอัตราดอกเบี้ย 2 ครั้งในปีนี้ในเดือนกันยายน และธันวาคมแม้ว่ารายงานคาดการณ์อัตราดอกเบี้ยนโยบายชี้ว่า FED จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยเพียง 1 ครั้งในปีนี้
  • ผลสำรวจการเปิดรับสมัครงานและอัตราการหมุนเวียนของแรงงาน (JOLTS) พบว่า ตัวเลขการเปิดรับสมัครงานประจำเดือนพฤษภาคมปรับตัวบวก 221,000 ตำแหน่ง สู่ระดับ 8.14 ล้านตำแหน่ง สูงกว่าตัวเลขคาดการณ์ที่ 7.96 ล้านตำแหน่งของนักวิเคราะห์ และจากระดับ 7.92 ล้านตำแหน่งในเดือนก่อนหน้า
  • ผู้กำหนดนโยบายของธนาคารกลางยุโรป (ECB) กล่าวว่า การปรับลดอัตราดอกเบี้ยครั้งต่อไปของ ECB ยังคงเป็นการตัดสินใจที่ค่อนข้างง่าย แต่การปรับเปลี่ยนอัตราดอกเบี้ยครั้งต่อๆ ไป ควรเกิดขึ้นเมื่อเงินเฟ้อมุ่งตรงไปสู่เป้าหมายที่ 2% อย่างชัดเจนเท่านั้น
  • นักลงทุนยังคงจับตามองสถานการณ์ทางการเมืองในสัปดาห์นี้ หลังจากที่กลุ่มขวาจัดชนะการเลือกตั้งรัฐสภาฝรั่งเศสรอบแรกเมื่อวันอาทิตย์ที่ผ่านมา ทำให้โอกาสที่อำนาจของ RN ที่ต่อต้านผู้อพยพและต่อต้านการอพยพจะชนะในสุดสัปดาห์นี้แม้ว่าจะยังคงไม่แน่นอน
  • สหราชอาณาจักรจะจัดการเลือกตั้งวันพฤหัสบดีนี้ มีคาดการณ์ว่า พรรคแรงงานจะได้รับชัยชนะอย่างถล่มทลาย ทั้งนี้ ผลดังกล่าวอาจเห็นการกลับคืนสู่เสถียรภาพหลังจากความวุ่นวายทางการเมืองอย่างหนักในช่วงการปกครอง 14 ปีของพรรคอนุรักษ์นิยม และอาจส่งผลให้เกิดการสร้างความสัมพันธ์ทางการค้ากับยุโรปขึ้นใหม่
  • อัตราเงินเฟ้อราคาสินค้าในร้านค้าของสหราชอาณาจักรร่วงลงสู่ระดับ 0.2% ในเดือนมิถุนายน YoY จากเดือนก่อนหน้าที่ 0.6% ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดนับตั้งแต่เดือนตุลาคม 2021 ข้อมูลดังกล่าวส่งผลต่อธนาคารกลางอังกฤษ (BOE) ในการตัดสินใจว่า จะเริ่มผ่อนคลายนโยบายการเงินเมื่อใด หลังจากอัตราเงินเฟ้อทั่วไปของสหราชอาณาจักรบรรลุเป้าหมายที่ 2%
  • อัตราเงินเฟ้อผู้บริโภคของเกาหลีใต้ลดลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบ 11 เดือนในเดือนมิถุนายน จากแรงกดดันด้านอุปทานเริ่มคลี่คลาย ดัชนี CPI ขยับเพิ่มขึ้น 2.4% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว ซึ่งชะลอตัวลงจากการเพิ่มขึ้น 2.7% ในเดือนพฤษภาคม และเป็นระดับที่อ่อนแอที่สุดนับตั้งแต่เดือนกรกฎาคม 2023 ทั้งนี้ ตัวเลขดังกล่าวยังต่ำกว่าที่นักเศรษฐศาสตร์ของ Reuters ที่คาดไว้ที่ 2.7% อีกด้วย
  • ธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) เผยรายงานการประชุมนโยบายการเงินประจำเดือนมิถุนายน ซึ่งที่ประชุมพิจารณาการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย แต่ตัดสินใจที่จะคงไว้คงที่ที่ระดับ 4.35%

Stock Movement

  • หุ้น Tesla Inc. (TSLA ND) พุ่งขึ้นอย่างแข็งแกร่ง 10.20% หลังจากรายงานว่า ได้ส่งมอบรถยนต์ EV จำนวน 443,956 คันในช่วง 2Q ซึ่งสูงกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้ที่ 438,019 คัน ทั้งนี้ ข้อมูลดังกล่าวเผยไม่กี่สัปดาห์ก่อนหน้าผลประกอบการ 2Q ที่จะออกเผยในวันที่ 23 กรกฎาคม และงาน RoboTaxi Day ที่จะจัดขึ้นในวันที่ 8 สิงหาคม ซึ่ง Wedbush คาดการณ์ว่า ในงานนี้ ผู้ผลิต EV จะเปิดเผยข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับเทคโนโลยีรถยนต์ไร้คนขับ
  • หุ้น Paramount Global (PARA ND) ทะยานขึ้น 5.72% หลังจาก New York Times รายงานว่า มหาเศรษฐี นาย Barry Diller กำลังพิจารณาเข้าซื้อกิจการบริษัท หลังล้มเลิกการควบรวมกิจการกับ Skydance Media
  • หุ้น Boeing Co. (BA NYSE) ปรับลง 0.69% หลังจาก Associated Press รายงานว่า กระทรวงยุติธรรมสหรัฐกำลังรอให้ผู้ผลิตเครื่องบินยอมรับข้อตกลงเพื่อยุติข้อหาฉ้อโกงอาญาที่เกี่ยวข้องกับอุบัติเหตุเครื่องบินรุ่น 737 Max ที่ทำให้มีผู้เสียชีวิตสองครั้ง
  • หุ้น Carnival Corp. (CCL NYSE) และ Norwegian Cruise Line Holdings Ltd. (NCLH NYSE) ร่วงลง 0.85% และ 0.40% ตามลำดับ เนื่องจากพายุเฮอริเคน Beryl กำลังเคลื่อนตัวผ่านทะเลแคริบเบียน ซึ่งอาจส่งผลกระทบต่อการเดินเรือสำราญ
  • หุ้น Siemens Energy AG (ENR ETR) ปรับบวก 3.77% Financial Times รายงานว่า บริษัทวางแผนที่จะรับสมัครพนักงานใหม่มากกว่า 10,000 คน สำหรับธุรกิจระบบจำหน่ายไฟฟ้า ซึ่งคาดว่าจะเป็นตัวขับเคลื่อนรายได้หลักของกลุ่มวิศวกรรมพลังงานภายในปี 2030
  • หุ้น Renault SA (RNO EPA) ไต่ระดับ 1.76% Ampere หน่วยธุรกิจยานยนต์ไฟฟ้าของ Renault เผยว่า บริษัทจะนำเทคโนโลยีลิเธียมไอเอิร์นฟอสเฟตมาใช้ในแผนการผลิตยานยนต์ไฟฟ้าจำนวนมาก โดยร่วมมือกับ LG Energy Solution และ CATL เพื่อสร้างห่วงโซ่อุปทานในยุโรป
  • หุ้น Airbus SE (AIR EPA) ขยับขึ้น 0.18% บริษัทส่งมอบเครื่องบินราว 67 ลำเดือนมิถุนายน ส่งผลให้ยอดส่งมอบสะสมช่วง 1H2024 อยู่ที่ราว 323 ลำ หรือขยับขึ้น 2% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว ทั้งนี้ Airbus ซึ่งเพิ่งปรับลดประมาณการส่งมอบเครื่องบินประจำปี 2024 ลงเหลือ 770 ลำ จากเดิมที่ 800 ลำ เมื่อสัปดาห์ที่ผ่านมา เนื่องจากมีความกังวลเกี่ยวกับปัญหาห่วงโซ่อุปทาน
  • หุ้น Sodexo SA (SW EPA) ร่วงลง 4.73% บริษัทรายงานยอดขายช่วง 3Q ที่ปรับลดลงต่ำกว่าระดับที่คาดการณ์ โดยอ้างถึงการชะลอตัวในตลาดจีน และการเปลี่ยนแปลงวิธีการรับรู้รายได้จากโครงการพลังงานและทรัพยากรบางโครงการ รายได้จากการดำเนินงานปกติเพิ่มขึ้น 6.8% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว แตะที่ EUR 6.07 bn. ในช่วง 3Q สิ้นสุดวันที่ 31 พฤษภาคม ซึ่งต่ำกว่าประมาณการที่คาดการณ์ไว้ที่ EUR 6.11 bn.
  • หุ้น J Sainsbury Plc. (SBRY LON) ปรับตัวลง 4.30% หลังจากที่ห้างสรรพสินค้าสัญชาติอังกฤษรายงานยอดขายชะลอตัวช่วง 1Q ส่วนหนึ่งเพราะยอดขายของ Argos เครือข่ายของห้างลดลง
  • หุ้นกลุ่มยานยนต์ต่างเผยยอดจัดส่งรถยนต์เดือนกุมภาพันธ์ หุ้น BYD Co., Ltd. (1211 HK, -1.64%) เผยว่า ยอดขาย EV ประจำเดือนมิถุนายนขยับขึ้น 3% MoM และปรับบวก 35% YoY หุ้น Xiaomi Corp. (1810 HK, +1.09%) เผยว่า Xiaomi SU7 จัดส่งมากกว่า 10,000 คันเมื่อเดือนที่แล้ว และคาดว่า จะเหนือกว่าระดับ 10,000 คันในเดือนนี้ ขณะที่ Nio Inc. (9866 HK, +0.73%) เผยยอดจัดส่งรถยนต์ 21,200 คัน หรือขยับขึ้น 98.1% YoY
  • หุ้น Xinyi Solar Holdings Ltd. (0968 HK) ปิดลบ 5.60% กำไรสุทธิระหว่างกาลคาด จะบวก 35% – 45% YoY และคาดการดำเนินงาน 1H2024 จะต่ำกว่าช่วง 6 เดือนสิ้นสุดธันวาคม 2023
  • หุ้น Galaxy Entertainment (0027 HK) ปรับตัวลง 0.41% Goldman Sachs คาดว่า รายได้คาสิโนมาเก๊าจะฟื้นตัวขึ้นอย่างค่อยเป็นค่อยไป และเลือก Galaxy Ent. เป็นตัวเลือกอันดับต้นๆ
  • หุ้น ANZ Group Holdings Ltd. (ANZ ASX) ปิดลบ 0.67% ธนาคาร ANZ ถูกลงโทษฐานที่ไม่สามารถระงับหรือคืนค่าธรรมเนียมให้กับลูกค้าที่เสียชีวิตไปแล้ว รวมถึงไม่ตอบกลับผู้แทนของลูกค้าเหล่านั้นภายในกรอบเวลาที่กำหนด
Sources: aastocks, briefing, businesstimes, cnbc, investing, japantoday, nasdaq, ryt9, thestandard
- Advertisement -

บทความที่เกี่ยวข้องเพิ่มเติมจากผู้เขียน