บล.กรุงศรีฯ:
KSS Research Update (M, NEUTRAL, TP Bt30) Key takeaway from analyst meeting: NEUTRAL
• SSSG ใน 3Q24 ติดลบมากกว่า -11% ใน 2Q24 จากเป็นช่วง low season และฐานที่สูงในปีที่แล้ว โดยเฉพาะใน ก.ค. (-18%) แต่ลดลงมาที่ -7-8% ใน ส.ค. โดยทั้งปีบริษัทคาด SSSG อยู่ที่ -6-7% (1H24 : -7%)
• MK Buffet : มีแผนเปิดอีก 1 สาขาที่ฟิวเจอร์รังสิต ในเดือน ก.ย. โดยสาขาแรกได้รับผลตอบรับดี ยอดขายเพิ่มขึ้นแต่ยังอยู่ในช่วงประเมินผล และยังไม่ได้มีกลยุทธ์เชิงรุกในการขยาย MK Buffet
• คาดมาร์จิ้นอยู่ระดับทรงตัว HoH ที่ 67.4% ใน 1H24 จากการบริหารต้นทุน และราคาวัตถุดิบไม่ผันผวน
• มุมมองของเรา
เราคงมุมมองปกติสำหรับข้อมูลจากการประชุม โดยเราคาดผลประกอบการใน 3Q24F จะยังอยู่ในขาลง qoq, yoy จากฐานที่สูงและเป็นช่วง low season และยังคงประมาณการเดิมของเรา โดยคงคำแนะนำ “NEUTRAL” ราคาเป้าหมายอยู่ที่ 30 บาท
