บล.กรุงศรีฯ:
KSS Research Update
WHAUP: ราคาปรับลงเกือบ 5% วันนี้
- คาดว่าเป็น overhang เรื่องการที่รัฐบาลมีแผนจะปรับค่าไฟฟ้าลงจาก 4.15 บาท เป็น 3.70 บาท ซึ่งยังไม่มีข้อสรุป และ sentiment ด้านลบจากการเลื่อนการเซ็นต์สัญญา FIT รอบ 2 ออกไป (WHAUP ชนะ 10 MW เท่านั้น)
- เราประมาณการกำไรจาก SPP ที่ 668 ลบ.ใน FY25F และหากราคาขายไฟปรับลดเป็น 3.7 บาท/หน่วย จะกระทบประมาณการของเราเฉพาะ SPP ส่วนที่ขายให้ IU (ลูกค้าโรงงานอุตสาหกรรมเท่านั้น) หรือประมาณ 80 ล้านบาท/ปี หรือ 6% ของประมาณการกำไร FY25F เท่านั้น
- เราคงคำแนะนำ ซื้อ ราคาเป้าหมาย 5.9 บาท
- Advertisement -
