เบาใจเฟด แต่ศก.ยังน่ากังวล 1,665-1,685

มุมมองตลาดหุ้นวันนี้

  • คาดวันนี้ SET แกว่งตัวผันผวนในกรอบ: ตลาดตอบรับทางบวกต่อ Fed minutes เดือนธ.ค.65 ซึ่งกรรมการเฟดมีความเห็นตรงกันว่าควรชะลออัตราการปรับขึ้นดอกเบี้ย โดยจะดำเนินการแบบค่อยเป็นค่อยไปเพื่อลดความเสี่ยงที่มีต่อศก. อย่างไรก็ดี การเผยดัชนี PMI ของสหรัฐฯ และยุโรปที่ยังอยู่ในระดับต่ำกว่า 50 กอปรกับความกังวลผู้ติดเชื้อในจีนยังคงสร้างความกังวล การชะลอตัว/ถดถอย ของศก.โลก และเป็นแรงกดดันต่อตลาด ขณะที่ราคาน้ำมันดิบ WIT ปิดร่วงลง 5.32% สู่ระดับ 72.84 $/bbt. คาดเป็นแรงกดดันต่อกลุ่มพลังงานต่อเนื่องในวันนี้
  • เงินบาทแข็งค่าหลุด 34 THB/$ หนุนเงินทุนจากต่างชาติไหลเข้าตลาด และเป็นปัจจัยหนุนต่อกลุ่มโรงไฟฟ้าและกลุ่มที่มีค่าใช้จ่ายเป็นสกุลเงินต่างประเทศ อีกทั้งกลุ่มโรงไฟฟ้ายังคงได้รับอานิสงส์ทางบวกจากราคาพลังงานโลกที่ปรับตัวลง นอกจากนี้ การเปิดประเทศของจีนที่ใกล้เข้ามายังเป็นอีกแรงหนุนให้ตลาดในวันนี้ ขณะที่วันนี้ติดตาม CPI ไทยเดือนธ.ค.65 ตลาดคาดขยายตัว 5.90% y-y ซึ่งยังคงอยู่ในทิศทางที่เงินเฟ้อไทยได้ผ่านพ้นจุดสูงสุดไปแล้ว และคาดเป็นปัจจัยหนุนต่อกลุ่ม Spending
  • กลยุทธ์ลงทุน: ธีม 1) Spending + ม.รัฐ: AEONTS, COM7, CRC, HMPRO, ILM, PLANB, SC 2) ดอกเบี้ยขาขึ้น + งบ: BBL, KTB, SCB 3) จีนเปิดประเทศ: AWC, BA, BDMS, BH, ERW, MINT, NER, SNNP และ 4) Anti-commodities + บาทแข็ง: BGRIM, GPSC, GULF, SCC

ปัจจัยบวก

  • ธปท. เผยผลสำรวจ HSI เดือนธ.ค.65 อัตราการเข้าพักเฉลี่ยอยู่ที่ 63% เพิ่มขึ้นจากเดือนก่อนตามการเข้าสู่ช่วง High season ปลายปี และจำนวนนักท่องเที่ยวต่างชาติที่เข้ามาอย่างต่อเนื่อง โดยส่วนใหญ่ตั้งเป้าหมายรายได้ในปี 66 เพิ่มขึ้น 10-30% และคาดว่ารายได้จะกลับสู่ระดับก่อนโควิดภายในช่วง 2Q66
  • คณะกรรมการเฟดเผยรายงานการประชุมเดือนธ.ค. 65 โดยทุกคนมีความเห็นตรงกันเฟดควรชะลอการขึ้นดอกเบี้ย เพื่อลดความเสี่ยงที่จะมีต่อศก.
  • เฟดแอตแลนตาเผยแบบจำลองคาดการณ์ GDPNow ล่าสุด แสดงให้เห็นว่า ศก.สหรัฐขยายตัว 3.9% 4Q65 โดยสูงกว่าระดับ 3.7% ที่มีการเปิดเผยก่อนหน้านี้

ปัจจัยลบ

  • จีนเพิ่มโควตาการส่งออกน้ำมันกลั่นในงวดแรกของปี 66 เกือบ ครึ่งหนึ่งเมื่อเทียบกับปีก่อนหน้า สู่ระดับ 19 ล้านต้น สะท้อนการบริโภคเชื้อเพลิงภายในจีนกำลังซบเซา
  • บลูมเบิร์กรายงานว่าจีนจ่อระงับการทุ่มเม็ดเงินก้อนโตในการสร้างอุตสาหกรรมชิปเพื่อแข่งขันกับสหรัฐฯ หลังสถานการณ์โควิด 19 ในจีนเริ่มบั่นทอนศก. และสถานะทางการเงินของประเทศ
  • โกลด์แมนแซคส์คาดศก.อังกฤษจะหดตัว 1.2% รุนแรงเกือบเท่ารัสเซียที่คาดจะหดตัว 1.3% ในปี 66 จากมาตรฐานการครองชีพของภาคครัวเรือนที่ลดลงอย่างรวดเร็ว ส่งผลกระทบต่อกิจกรรมทางศก.
  • สหรัฐฯเผยดัชนี PMI ภาคการผลิตจาก ISM เดือนธ.ค.65 ปรับตัวลงสู่ระดับ 48.4 ต่ำกว่าตลาดคาด และเดือนก่อนหน้าที่ระดับ 48.5 และ 49.0 ตามลำดับ

PICKS OF THE DAY

ERW BUY

เป้าหมาย 4.76/4.94

แนวรับ 4.48 / 4.54

GPSC BUY

เป้าหมาย 76.00/77.75

แนวรับ 71.75/73.25

- Advertisement -

บทความที่เกี่ยวข้องเพิ่มเติมจากผู้เขียน