CPI สหรัฐฯ ตามคาด – บล.โกลเบล็ก: (ภาคเช้า) 13/01/66

สรุปภาวะตลาด

วันพฤหัสบดีที่ผ่านมา ดัชนีเคลื่อนไหว sideway +,- ราว 5 จุด มีแรงซื้อในหุ้นกลุ่มอิเล็กทรอนิกส์ ทั้ง DELTA, KCE, HANA ส่วนแรงขายมีมากในหุ้นกลุ่มพลังงาน ประกอบกับนักลงทุนติดตามการรายงานดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) เดือนธ.ค. ของสหรัฐ ส่งผลให้ดัชนี SET Index ปิดตลาดที่ 1,687.45 จุด +1.70 จุด +0.10% มูลค่าการซื้อขาย 72,753 ลบ.ต่างชาติ +387.78 ลบ. TFEX -16,235 สัญญา ตราสารหนี้ -3,567.36 ลบ.

ปัจจัยบวก+

+ ดัชนีดาวโจนส์ปิดพุ่งขึ้น 216.96 จุด +0.64% หลังจากสหรัฐเปิดเผยว่า ดัชนี CPI ทั่วไป ซึ่งรวมหมวดอาหารและพลังงาน ปรับตัวขึ้น 6.5%YoY ในเดือนธ.ค. ชะลอตัวลงจากเดือนพ.ย.ที่เพิ่มขึ้น 7.1%YoY สอดคล้องกับการ คาดการณ์ของนักวิเคราะห์ทำให้นักลงทุนเพิ่มคาดการณ์ ที่ว่าธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย เพียง 0.25% ในเดือนก.พ. 66

+ สัญญาน้ำมันดิบ WTI เพิ่มขึ้น 98 เซนต์ +1.27% ปิดที่ 78.39 ดอลลาร์/บาร์เรล หลังสหรัฐเปิดเผยตัวเลขเงินเฟ้ออ่อนแรงลง ซึ่งคาดว่าจะเป็นปัจจัยหนุนให้เฟดชะลอการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย ได้แรงบวกจากความหวังจากการเปิดประเทศของจีนจะช่วยพลิกฟื้นเศรษฐกิจและความต้องการใช้น้ำมัน

+ ธปท.เปิดรับฟังความคิดเห็นถึงแนวทางการอนุญาตให้จัดตั้งธนาคารพาณิชย์ไร้สาขา (Virtual Bank) ตั้งแต่ 12 ม.ค.-12 ก.พ.66 ซึ่งตอนนี้มีผู้สนใจจะเข้ามาสมัคร 10 รายแล้ว คาดว่าธปท.จะออกหลักเกณฑ์ได้ภายในไตรมาสแรกปี 66 ประเดิมให้ใบอนุญาตไม่เกิน 3 ราย ภายใน 2Q67 และให้เวลา 1 ปีในการเตรียมความพร้อม คาดเปิดใช้บริการได้ 2Q68 หรือช่วงกลางปี 2568

– ศูนย์พยากรณ์เศรษฐกิจและธุรกิจ มหาวิทยาลัยหอการค้า + ไทย เปิดเผยว่าดัชนีความเชื่อมั่นของผู้บริโภค เดือนธ.ค.อยู่ ที่ 49.7 ปรับตัวดีขึ้นจากเดือนพ.ย.2565 ที่ระดับ 47.9 ต่อเนื่องเป็นเดือนที่ 7 และสูงสุดในรอบ 25 เดือนนับจาก เดือนธ.ค.2564

ปัจจัยลบ –

– บริษัทศูนย์วิจัยกสิกรไทย เปิดเผย ดัชนีภาวะเศรษฐกิจ และการครองชีพของครัวเรือน (KR-ECI) ประจำเดือน ธันวาคม 2565 พบว่ายังคงมีระดับใกล้เคียงกับเดือนก่อนหน้าที่ 34.7 จากในเดือนพ.ย. 2565 ที่ 35.0 (ลดลง เล็กน้อย) ซึ่งเดือนธ.ค.เป็นช่วงเทศกาลเฉลิมฉลองปีใหม่ ครัวเรือนอาจมีความกังวลเพิ่มขึ้นจากการจับจ่ายใช้สอยที่มากขึ้น

แนวโน้มตลาดวันนี้

คาดดัชนีในวันนี้มีโอกาสปรับตัวขึ้นตามทิศทางตลาดต่างประเทศ โดยมีแรงหนุนจากตัวเลขเงินฟ้อสหรัฐชะลอตัวลง สอดคล้องกับตลาดคาด ประกอบกับราคาน้ำมันดิบ WTI ปรับตัวขึ้น หนุนหุ้นกลุ่มพลังงาน คาดกรอบดัชนีในวันนี้ที่ 1,680-1,700 จุด

กลยุทธ์การลงทุน

• ช้อปดีมีคืนปี 66 : BJC CPALL MAKRO CRC COM7 SPVI CPW JMART HMPRO ZEN M AU
• การท่องเที่ยวเติบโตต่อเนื่องและจีนเปิดประเทศ : MINT CENTEL ERW SPA AU SHR
• หุ้นโรงไฟฟ้าได้ประโยชน์จากรายได้ปรับขึ้นตามค่า FT แต่ต้นทุนเริ่มคงที่ : GPSC BGRIM RATCH
• หุ้นยั่งยืนด้านพลังงานหมุนเวียน : EA TSE SSP SUPER PRIME
• หุ้นได้ประโยชน์จากรถยนต์ไฟฟ้า : EA GPSC BCP OR DELTA
• หุ้น mai เด่นปี 66 : SPA D CEYE AU
• หุ้นเด่น IAA : AOT ADVANC BBL COM7 CPALL

หุ้นรายงานพิเศษ

TFG (Bloomberg Consensus 8.50 บาท)

• TFG 3Q65 กำไรโต +481%YoY รายได้ 3Q65 เท่ากับ 14,797 ลบ. +75%YoY, +20%QoQ และกำไร 1,734 ลบ. +481%YoY, +40%QoQ โดยสาเหตุหลักมาจากราคาขายไก่และสุกรปรับตัวเพิ่มขึ้นทั้งในประเทศและต่างประเทศ โดยรายได้จากธุรกิจไก่เติบโตราว 6,220 ลบ. +59%YoY, +5%QoQ โดยราคาไก่เฉลี่ยในไตรมาส 3 ปรับตัวขึ้น 66 บาท/กก. +58%YoY, +18%QoQ สอดคล้องกับธุรกิจขายสุกรรายได้ราว 3,470 ลบ. +65%YoY, +13%QoQ สาเหตุมาจากราคาสุกรปรับตัวขึ้น 105 บาท/กก. +67%YoY, +11%QoQ ช่วยหนุนอัตรากำไรขั้นต้นปรับตัวขึ้นจาก 4% ในงวด 3Q64 เป็น 21% ขณะที่อัตรากำไรสุทธิพลิกจากขาดทุนใน 3Q64 เป็นบวกใน 3Q65 ที่ระดับ 12%
• ผบห.มองรายได้ทั้งปี 65 เติบโตแตะ 4.0-4.5 หมื่นล้านบาท +20%YoY หลังราคาไก่ใน 4Q65 มีแนวโน้มปรับตัวขึ้นต่อเนื่องที่ระดับ 67 บาท/กก. +50%YoY, +2%QoQ ด้านต้นทุนอาหารสัตว์ปรับตัวขึ้นราว 2-3% แต่ธุรกิจได้มีคำสั่งซื้อล่วงหน้าทั้งใน 4Q65 และ 1Q66 ทำให้ได้รับผลกระทบน้อย มองอัตรากำไรขั้นต้น 4Q65 ยังทรงตัวอยู่ที่ระดับ 20-21% โดย 2Q65 อยู่ที่ระดับ 19% ขณะที่ retail shop ปัจจุบันทำได้ตามเป้าที่วางทั้งปี 65 มีสาขารวม 220 สาขา โดยรายได้แต่ละสาขาราว 100,00-150,000 บาทต่อวัน หนุนรายได้เติบโตต่อเนื่อง
• ความเห็นฝ่ายวิจัยประเมินว่าในช่วงไตรมาส 4 ปี 65 และ ไตรมาส 1 ปี 66 ภาคการบริโภคเข้าสู่ช่วง high season อีกทั้งในญี่ปุ่นกังวลไข้หวัดนกระบาด โดยมีการฆ่าไก่กว่า 10 ล้านตัว ด้วยสัดส่วนการส่งออกไปญี่ปุ่นราว 28% ของมูลค่าส่งออกทั้งหมดจึงเป็นโอกาส ทั้งนี้ Bloomberg Consensus คาดกำไรปี 65 เฉลี่ย 4,552 ล้านบาท +710%YoY คาดกำไร 4Q65 ราว 1,585 ลบ. -9%QoQ โดย 9M65 มีกำไร 3,591 ลบ.+874%YoY สามารถทำได้ 79% ของประมาณการ consensus ขณะที่ราคาหุ้นปรับตัวขึ้นมา +3%YTD ทำให้หุ้นซื้อขายที่ P/E 8 เท่า ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยของกลุ่มที่ระดับ 19 เท่า เราจึงแนะนำ “ซื้อ”

หุ้นมีข่าว

(+) TRUE-DTAC (Bloomberg consensus 5.20 51.00 บาท) บอร์ด TRUE-DTAC มีมติจัดตั้งบริษัทใหม่หลังควบรวมภายใต้ชื่อ “บริษัท ทรู คอร์ปอเรชั่น หรือ TRUE” พร้อมเคาะอัตราจัดสรร 1 หุ้นเดิม TRUE / ต่อ 0.60018 หุ้นบริษัทใหม่ และ 1 หุ้นเดิม DTAC ต่อ 6.13444 หุ้นในบริษัทใหม่ พร้อมขอพักการซื้อขายหุ้นชั่วคราว 9 วันทำการ 20 กุมภาพันธ์-2 มีนาคม 2566 รอการควบรวมเสร็จ ก่อนนำหุ้นใหม่เข้าซื้อขาย คาดควบรวมแล้วเสร็จในไตรมาสแรกของปีนี้ (ที่มา ทันหุ้น)

(+) WICE (Bloomberg consensus 12.10 บาท) รับอานิสงส์หลังจีนเปิดประเทศเต็มสูบ ช่วยหนุนกลุ่มโลจิกส์วอลุ่มทะลัก พร้อมเดินหน้าขยายสาขาร่วมกันในประเทศจีน โดยเพิ่มเส้นทางการขนส่งจีนไปสหรัฐตามแผน ยังคงเป้ารายได้ปี 2556 ที่คาดจะเติบโต 20% (ที่มา ทันหุ้น)

(+) STPI (Bloomberg consensus – บาท) ทุ่ม 1.5 พันล้านบาท ซื้อโรงไฟฟ้าพลังงานลม “มอนสูน” 600 เมกะวัตต์ สปป.ลาว ใหญ่ที่สุดในภูมิภาคเอเชียเสริมแกร่ง เริ่มเปิดดำเนินการเชิงพาณิชย์ปี 68 ขายไฟฟ้าให้เวียดนาม ด้านผู้บริหารมั่นใจสร้างรายได้และกำไรต่อเนื่อง (ที่มา ข่าวหุ้น)

ปัจจัยจับตาในประเทศ

• 13 ม.ค. ประชุมคณะกรรมการส่งเสริมการลงทุน (บีโอไอ)
• ภายใน 21 ม.ค. หุ้นกลุ่มธนาคารส่งงบการเงินปี 65
• สัปดาห์ที่ 3 สภาอุตสาหกรรมแห่งประเทศไทย (ส.อ.ท.) แถลงดัชนีความเชื่อมั่นภาคอุตสาหกรรม
• สัปดาห์ที่ 4 สภาอุตสาหกรรมแห่งประเทศไทย (ส.อ.ท.) แถลงยอดการผลิตและส่งออกรถยนต์ รถจักรยานยนต์และชิ้นส่วนยานยนต์
  • กระทรวงพาณิชย์แถลงตัวเลขการส่งออก-นำเข้า
  • สํานักงานเศรษฐกิจอุตสาหกรรม (สศอ.) แถลงดัชนีอุตสาหกรรม
• 25 ม.ค. ประชุมคณะกรรมการนโยบายการเงิน (กนง.) ครั้งที่ 1/2566
  • กระทรวงพาณิชย์แถลงตัวเลขการส่งออก-นำเข้า
• 31 ม.ค. ธนาคารแห่งประเทศไทย (ธปท.) รายงานภาวะเศรษฐกิจและการเงินไทย
• 6 ก.พ. กระทรวงพาณิชย์รายงาน CPI เดือนม.ค.

ปัจจัยจับตาต่างประเทศ

• 13 ม.ค. จีน รายงานยอดนำเข้า, ส่งออก และดุลการค้าเดือนธ.ค.
  • อียู รายงานดุลการค้าเดือนพ.ย.
  • สหรัฐ รายงานราคานําเข้าและส่งออกเดือนธ.ค. ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคขั้นต้นเดือนม.ค.จากมหาวิทยาลัยมิชิแกน
• 17 ม.ค. จีน รายงานการผลิตภาคอุตสาหกรรม เดือนธ.ค. และตัวเลข GDP ไตรมาส 4/2565
  • อียูรายงานดัชนีความเชื่อมั่นทางเศรษฐกิจเดือน ม.ค.จากสถาบัน ZEW
  • สหรัฐ รายงานดัชนีภาคการผลิต (Empire State Manufacturing Index) เดือนม.ค.จากเฟดนิวยอร์ก
• 18 ม.ค. อียู รายงานอัตราเงินเฟ้อเดือนธ.ค.
  • สหรัฐ รายงานดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) เดือนธ.ค.
• 31 ม.ค. – 1 ก.พ. กําหนดการประชุมธนาคารกลางสหรัฐเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยนโยบาย

- Advertisement -