บล.ฟิลลิป:
ICHI 2Q64 ต่ำคาดเล็กน้อย
- กำไร 2Q64 +10.0% y-y, +35.1% q-q: กำไรต่ำกว่าทางฝ่ายคาดเล็กน้อยอยู่ที่ 164 ลบ. +10.0% y-y, +35.1% q-q แม้ยอดขาย +15.9% q-q, +9.0% y-y จากในประเทศ + 21.9% y-y ชดเชยตปท. -35.0% y-y จากการระบาดระลอกใหม่ในประเทศคู่ค้า แต่ต้นทุนขาย +9.2% y-y, +10.3% q-q คิดเป็น GPM อยู่ที่เพียง 21.3% แม้สูงขึ้นจาก 1Q64 ที่ 17.3% แต่ลดลงจาก 2Q63 ที่ 21.5% อีกทั้ง SG&A/Sales เพิ่มขึ้นเท่ากับ 8.9% จาก 2Q63 และ 1Q64 ที่ 8.3% และ 7.5% และส่วนแบ่งกำไรบ.ร่วมอยู่ที่ 8.6 ลบ. +515.2% y-y แต่ -36.8% q-q
- อยู่ระหว่างปรับประมาณการและราคาพื้นฐาน: กำไร 1H64 คิดเป็นเพียง 40% ของทั้งปี เดิมทางฝ่ายมีแนวโน้มปรับลดประมาณการลงจากต้นทุนและค่าใช้จ่ายเพิ่มมากกว่าคาด ราคาพื้นฐานอยู่ระหว่างปรับจะแจ้งอีกครั้งหลัง Analyst Meeting วันที่ 16 ส.ค. เบื้องต้นลดคำแนะนำเป็น “ทยอยซื้อ”
- Advertisement -
